WWW.LIBRUS.DOBROTA.BIZ
БЕСПЛАТНАЯ  ИНТЕРНЕТ  БИБЛИОТЕКА - собрание публикаций
 

«Консолидированная финансовая отчетность за год, закончившийся 31 декабря 2015 г. Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация» Консолидированная финансовая отчетность за год, ...»

Акционерное общество

«Объединенная двигателестроительная корпорация»

Консолидированная финансовая отчетность

за год, закончившийся 31 декабря 2015 г .

Акционерное общество

«Объединенная двигателестроительная корпорация»

Консолидированная финансовая отчетность

за год, закончившийся 31 декабря 2015 г .

Содержание

Заключение независимых аудиторов

Консолидированный отчет о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе

Консолидированный отчет о финансовом положении

Консолидированный отчет об изменениях в капитале

Консолидированный отчет о движении денежных средств

Примечания к консолидированной финансовой отчетности

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности за год, закончившийся 31 декабря 2015 г .

1. Общие положения Организационная структура и деятельность 1.1 Акционерное общество «Объединенная Двигателестроительная Корпорация» (АО «ОДК» или «Компания») было создано 22 ноября 2007 г. как дочернее предприятие 100% АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ». АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» является холдинговой компанией, объединяющей предприятия в сфере разработки и производства двигателей для военной и гражданской авиации, ракет–носителей и электроэнергетики, а также производителей вертолетной техники. АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» находится под контролем Правительства Российской Федерации и входит в состав государственной корпорации «Ростех». АО «ОДК» было создано для объединения, управления основных двигателестроительных предприятий России, консолидируя более 80% активов отрасли. В 2012 году Компания завершила процесс консолидации контрольных пакетов всех компаний. Основные дочерние компании перечислены в п. 1.1 .

19 октября 2012 г. АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» юридически завершило формирование Группы компаний АО «ОДК» («Группа») посредством:

внесения контрольных и неконтрольных пакетов акций ряда дочерних компаний и пакета • акций ассоциированных компаний в обмен на дополнительный выпуск 6 164 915 обыкновенных именных акций Компании;

взноса в уставный капитал Компании денежных средств в размере 14 тыс. рублей за 1 377 • обыкновенных именных акций Компании .

Поскольку компании Группы находились под общим контролем АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ», для целей настоящей консолидированной финансовой отчетности вся финансовая информация за предыдущие периоды была представлена исходя из принципа объединения предприятий, находящихся под общим контролем, как если бы формирование Группы АО «ОДК» было завершено 1 января 2009 г., т.е. на дату перехода на Международные Стандарты Финансовой Отчетности (далее

– «МСФО»). Порядок и принципы консолидации и представления финансовой информации представлены в Примечании 2 «Основа подготовки финансовой отчетности» .

Головной офис АО «ОДК» расположен по адресу: 105118, Москва, просп. Буденного, д. 16 .

Основными видами деятельности предприятий Группы являются проектирование, производство и послепродажное обслуживание двигателей для военной и гражданской авиации, газотурбинной техники, энергетических установок, а также проведение научно–исследовательских работ в области двигателестроения военной и гражданской авиации. Продукция, выпускаемая Группой, реализуется на территории Российской Федерации и на внешних рынках .

В соответствии с законодательством Российской Федерации поставки военного оборудования правительствам иностранных государств находятся в ведении Правительства РФ, и, следовательно, все контракты с правительствами иностранных государств заключаются через государственные организации ОАО «Рособоронэкспорт» и ОАО «Российская самолетостроительная корпорация «МИГ» .





Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение) 1. Общие положения (продолжение)

–  –  –

Основные компании Группы зарегистрированы на территории Российской Федерации .

Доля участия в данных компаниях указана в размере эффективной доли владения, относящейся (А) к акционерам Компании. Компания через свои дочерние компании контролирует данные компании .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

1. Общие положения (продолжение) Условия осуществления хозяйственной деятельности в Российской Федерации 1.2 В России продолжаются экономические реформы и развитие правовой, налоговой и регуляторной инфраструктуры, которая отвечала бы требованиям рыночной экономики. Стабильность российской экономики будет во многом зависеть от хода этих реформ, а также от эффективности мер, предпринимаемых Правительством в сфере экономики, финансовой и денежно–кредитной политики .

Российская экономика подвержена влиянию рыночных колебаний. Мировой финансовый кризис привел к возникновению неопределенности относительно будущего экономического роста, доступности финансирования, а также стоимости капитала, что может в будущем негативно повлиять на финансовое положение, операционные результаты и экономические перспективы Группы .

Руководство Группы считает, что оно предпринимает надлежащие меры по поддержанию экономической устойчивости Группы в текущих условиях .

Принцип непрерывности деятельности 1.3 По итогам 2015 года Группой получена чистая прибыль в размере 7 015 млн. руб. (2014 г .

(пересчитано): убыток (30 690) млн. руб.). По состоянию на 31 декабря 2015 г. краткосрочные обязательства Группы превысили оборотные активы на сумму 5 398 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г .

(пересчитано): 36 474 млн. руб.) .

Величина чистых активов Группы, принадлежащих акционерам материнской компании, по состоянию на 31 декабря 2015 г. была отрицательной и составила 13 462 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г. (пересчитано): 40 357 млн. руб.). Сумма включенного в чистую прибыль за 2015 год резерва под обесценения основных средств составила 2 100 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г.

(пересчитано):

4 915 млн. руб.). Чистое поступление денежных средств от операционной деятельности за 2015 год составило 10 700 млн. руб. (2014 г. (пересчитано): 8 657 млн. руб.) .

Как более подробно раскрывается в Примечании 31, Группа нарушила ограничительные финансовые условия по кредитным договорам, что могло послужить основанием для применения положений о перекрестном неисполнении обязательств по другим кредитным договорам .

Поскольку несоблюдение ограничительных условий дает банкам право требовать досрочного погашения кредитов, в прилагаемом консолидированном отчете о финансовом положении долгосрочная часть кредитов на общую сумму 20 636 млн. руб. была отражена в составе краткосрочных обязательств. В случае если все кредиторы, которые могут получить право требовать досрочного погашения кредитов, одновременно выдвинут такие требования, Группа располагает достаточными возможностями по привлечению заемных средств для погашения всех потенциальных отзывных долговых обязательств .

Руководством Группы проводятся следующие мероприятия, которые направлены на улучшение финансового положения и финансовых результатов Группы, а также поддержание ликвидности:

Реструктуризация деятельности

В настоящее время Группа формирует дивизиональную систему управления путем создания укрупненных операционных единиц, в рамках которой уже были созданы четыре дивизиона «Двигатели для боевой авиации», «Энергетические и промышленные программы», «Двигатели для гражданской авиации» и «Вертолетные двигатели». Руководство уверено, что данная система управления сможет повысить эффективность и кооперацию основных производственных компаний Группы .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

1. Общие положения (продолжение) Принцип непрерывности деятельности (продолжение) 1.3 Рефинансирование задолженности по банковским кредитам Группа успешно рефинансировала или погасила свои кредиты, которые подлежали погашению в 2016 году до даты утверждения данной консолидированной финансовой отчетности, в частности, Группой были погашены следующие кредиты, полученные от:

ПАО «Альфа–Банк» на общую сумму 10 384 млн. руб.;

• ПАО «Сбербанк» на общую сумму 9 089 млн. руб.;

• ПАО «Газпромбанк» на общую сумму 6 137 млн. руб.;

• ПАО «Банк ВТБ» на общую сумму 3 432 млн. руб.;

• ОАО АКБ «РОСБАНК» на общую сумму 2 465 млн. руб.;

• ОАО «Банк «ФК ОТКРЫТИЕ» на общую сумму 517 млн. руб.;

• ПАО «Межрегиональный коммерческий банк развития связи и информатики» на общую сумму • 315 млн.руб.;

ОАО «БАНК ЗЕНИТ» на общую сумму 131 млн. руб.;

• ПАО «Транскапиталбанк» на общую сумму 116 млн.руб.;

• ОАО «АКБ» Росевробанк» на общую сумму 51 млн.руб.;

• ОАО «Промсвязьбанк» на общую сумму 47 млн. руб.;

• ОАО АБ «Россия» на общую сумму 23 млн. руб.;

• ОАО «АКБ «Еврофинанс Моснарбанк» на общую сумму 12 млн. руб .

• Как указано в Примечании 31, в течение 2016 года Группой были привлечены краткосрочные и долгосрочные кредиты и займы с целью финансирования оборотного капитала .

В настоящее время руководство Группа проводит переговоры по реструктуризации некоторых банковских кредитов Группы, которые подлежат погашению в 2016 году после даты утверждения данной консолидированной финансовой отчетности, путем заключения новых соглашений с уже существующими кредиторами или получение кредитов от новых кредиторов .

Сокращение накладных расходов

Группа реализует стратегию сокращения накладных расходов за счет мероприятий по реструктуризации, оптимизации производственных площадей при реализации непрофильных и излишних объектов и земельных участков, что позволит сократить затраты на их обслуживание и создать компактные эффективные производства, ликвидировав дублирующие службы и затраты на их функционирование .

Снижение долговой нагрузки Средства, полученные от продажи непрофильных объектов, Группа планирует направить на погашение задолженности по полученным кредитам и, таким образом, уменьшить процентные расходы .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

1. Общие положения (продолжение) Принцип непрерывности деятельности (продолжение) 1.3 Достижение новых соглашений по уровню цен с поставщиками В настоящее время Группа ведет переговоры по замещению зарубежных поставщиков материалов отечественными аналогами, а также согласует с российскими производителями и поставщиками вопрос снижения уровня цен на закупаемую продукцию и подписывает долгосрочные договоры с формулой цены .

Оптимизация численности персонала

В настоящее время в рамках формирования дивизиональной структуры управления Группа разрабатывает планы по оптимизации численности сотрудников на всех предприятиях Группы. План предусматривает оптимизацию управления путем присоединения ОАО «НПП Мотор» к ПАО «УМПО», начало присоединения планируется в 2016 году .

Без поддержки акционера Группы – АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ», Государственной корпорации «Ростех», Правительства Российской Федерации и связанных с ним финансовых учреждений, направленной на рефинансирование долговых обязательств Группы и обеспечение дополнительных кредитов и займов, а также обеспечение государственных заказов на основную продукцию Группы, рыночные и финансовые условия приводят к возникновению существенной неопределенности, которая может вызвать серьезные сомнения в отношении способности Группы продолжать деятельность в качестве непрерывно действующего предприятия и к вероятности того, что Группа не сможет продолжать реализовывать свои активы и обязательства в ходе обычной деятельности .

Исходя из вышеуказанных планов Группы и принимая во внимание существующую неопределенность, руководство Группы уверено, что Группа сможет обеспечить наличие ресурсов, необходимых для продолжения своей деятельности в обозримом будущем. Соответственно, данная консолидированная финансовая отчетность подготовлена на основе принципа непрерывности деятельности, который предполагает, что в обозримом будущем Группа будет способна погашать свои обязательства по мере наступления сроков их погашения .

2. Основа подготовки финансовой отчетности Заявление о соответствии Настоящая консолидированная финансовая отчетность Группы была подготовлена в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (далее по тексту – «МСФО») в редакции, утвержденной Советом по Международным стандартам финансовой отчетности (Совет по МСФО) .

Бухгалтерский учет в основных дочерних компаниях Группы ведется в российских рублях в соответствии с законодательством, правилами ведения бухгалтерского учета и составления финансовой отчетности Российской Федерации, в которой большая часть предприятий, входящих в Группу, учреждена и зарегистрирована .

Настоящая консолидированная финансовая отчетность подготовлена на основании российских данных и данных локального учета, которые были скорректированы и переклассифицированы с целью достоверного представления информации в соответствии с требованиями МСФО .

Функциональная валюта и валюта представления отчетности

Функциональной валютой отдельных компаний Группы, как правило, является национальная валюта стран, в которых предприятия Группы осуществляют деятельность, так как эта валюта отражает Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение) экономическую сущность соответствующих операций и обстоятельств этих компаний. Группа, в основном, представлена компаниями, осуществляющими деятельность на территории Российской Федерации и использующими российский рубль в качестве функциональной валюты .

Данная консолидированная финансовая отчетность представлена в рублях, а все суммы округляются с точностью до целых миллионов рублей, кроме случаев, где указано иное .

Принципы составления финансовой отчетности Настоящая консолидированная финансовая отчетность подготовлена в соответствии с принципом оценки по первоначальной стоимости, за исключением случаев, оговоренных в разделе «Существенные положения учетной политики» .

Формирование Группы 19 октября 2012 г. АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» внесло ранее принадлежащие ему контрольные и неконтрольные пакеты акций различных предприятий в качестве взноса в уставный капитал Компании. Данные взносы были учтены Группой, как сделки между предприятиями, находящимися под общим контролем, используя метод учета предшественника (или метод объединения долей) .

Применение метода объединения долей предполагает представление сравнительных данных таким образом, как если бы компании входили в состав Группы всегда, а также учет всех переданных активов и обязательств по стоимости, отраженной в финансовой отчетности передающей стороны .

Для целей настоящей консолидированной финансовой отчетности финансовая информация за периоды до даты юридического завершения формирования Группы представлена исходя из принципа общего контроля, как если бы реорганизация произошла на дату создания Компании .

Основа консолидации Консолидированная финансовая отчетность включает финансовую отчетность материнской компании и ее дочерних компаний по состоянию на 31 декабря 2015 г .

Контроль осуществляется в том случае, если Группа имеет право на переменную отдачу от инвестиции или подвержена риску, связанному с ее изменением и может влиять на данную отдачу вследствие своих полномочий в отношении объекта инвестиций.

В частности, Группа контролирует объект инвестиций только в том случае, если выполняются следующие условия:

наличие у Группы полномочий в отношении объекта инвестиций (т.е. существующие права, • обеспечивающие текущую возможность управлять значимой деятельностью объекта инвестиций);

наличие у Группы права на переменную отдачу от инвестиции или подверженности риску, • связанному с ее изменением;

наличие у Группы возможности использования своих полномочий в отношении объекта • инвестиций с целью влияния на переменную отдачу от инвестиции .

При наличии у Группы менее чем большинство прав голоса или аналогичных прав в отношении объекта инвестиций, Группа учитывает все уместные факты и обстоятельства при оценке наличия полномочий в отношении данного объекта инвестиций:

соглашение с другими лицами, обладающими правами голоса в объекте инвестиций;

• права, обусловленные другими соглашениями;

• права голоса и потенциальные права голоса, принадлежащие Группе .

• Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

2. Основа подготовки финансовой отчетности (продолжение) Основа консолидации (продолжение) Группа повторно анализирует наличие контроля в отношении объекта инвестиций, если факты и обстоятельства свидетельствуют об изменении одного или нескольких из трех компонентов контроля. Консолидация дочерней компании начинается, когда Группа получает контроль над дочерней компанией, и прекращается, когда Группа утрачивает контроль над дочерней компанией .

Активы, обязательства, доходы и расходы дочерней компании, приобретение или выбытие которой произошло в течение года, включаются в отчет о совокупном доходе с даты получения Группой контроля и отражаются до даты потери Группой контроля над дочерней компанией .

Прибыль или убыток и каждый компонент прочего совокупного дохода (ПСД) относятся на собственников материнской компании Группы и неконтрольные доли участия даже в том случае, если это приводит к отрицательному сальдо у неконтрольных долей участия. При необходимости финансовая отчетность дочерних компаний корректируется для приведения учетной политики таких компаний в соответствие с учетной политикой Группы. Все внутригрупповые активы и обязательства, капитал, доходы, расходы и денежные потоки, возникающие в результате осуществления операций внутри Группы, полностью исключаются при консолидации .

Если Группа утрачивает контроль над дочерней компанией, она:

Прекращает признание активов и обязательства дочерней компании (в том числе относящегося • к ней гудвила);

Прекращает признание балансовой стоимости неконтрольных долей участия;

• Прекращает признание накопленных курсовых разниц, отраженных в капитале;

• Признает справедливую стоимость полученного вознаграждения;

• Признает справедливую стоимость оставшейся инвестиции;

• Признает образовавшийся в результате операции излишек или дефицит в составе прибыли или • убытка;

Переклассифицирует долю материнской компании в компонентах, ранее признанных в составе • прочего совокупного дохода (ПСД), в состав прибыли или убытка или нераспределенной прибыли в соответствии с конкретными требованиями МСФО, как если бы Группа осуществила непосредственное выбытие соответствующих активов или обязательств .

3. Существенные положения учетной политики Объединение бизнеса и гудвил 3.1 Объединения бизнеса учитываются с использованием метода приобретения. Стоимость приобретения оценивается как сумма переданного вознаграждения, оцененного по справедливой стоимости на дату приобретения, и неконтрольной доли участия в приобретаемой компании. Для каждой сделки по объединению бизнеса приобретающая сторона оценивает неконтрольную долю участия в приобретаемой компании либо по справедливой стоимости, либо по пропорциональной доле в идентифицируемых чистых активах приобретаемой компании. Затраты, понесенные в связи с приобретением, включаются в состав административных расходов в тот момент, когда они были понесены .

Если Группа приобретает бизнес, она соответствующим образом классифицирует приобретенные финансовые активы и принятые обязательства в зависимости от условий договора, экономической ситуации и соответствующих условий на дату приобретения. Сюда относится анализ на предмет необходимости выделения приобретаемой компанией встроенных в основные договоры производных инструментов .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Объединение бизнеса и гудвил (продолжение) 3.1 В случае поэтапного объединения бизнеса на дату приобретения справедливая стоимость ранее принадлежавшей приобретающей стороне доли участия в приобретаемой компании переоценивается по ее справедливой стоимости на эту дату, с отнесением разницы в состав прибыли или убытка, после чего она учитывается при определении гудвила .

Условное вознаграждение, подлежащее передаче приобретающей стороной, должно признаваться по справедливой стоимости на дату приобретения. Последующие изменения справедливой стоимости условного вознаграждения, которое может быть активом или обязательством, должны признаваться согласно МСФО (IAS) 39 либо в составе прибыли или убытка, либо как изменение прочего совокупного дохода. Если условное вознаграждение не попадает в сферу применения МСФО (IAS) 39, оно оценивается согласно другому применимому МСФО. Если условное вознаграждение классифицируется в качестве капитала, оно впоследствии не переоценивается, и его погашение отражается в составе капитала .

Впоследствии гудвил оценивается по первоначальной стоимости за вычетом накопленных убытков от обесценения. Для целей проверки гудвила, приобретенного при объединении бизнеса, на предмет обесценения гудвил, начиная с даты приобретения Группой компании, распределяется на каждое из подразделений Группы, генерирующих денежные потоки, которые, как предполагается, извлекут выгоду от объединения бизнеса, независимо от того, относятся или нет другие активы или обязательства приобретаемой компании к указанным подразделениям .

Если гудвил составляет часть подразделения, генерирующего денежные потоки, и часть этого подразделения выбывает, гудвил, относящийся к выбывающей деятельности, включается в балансовую стоимость этой деятельности при определении прибыли или убытка от ее выбытия. В этих обстоятельствах выбывший гудвил оценивается на основе соотношения стоимости выбывшей деятельности и стоимости оставшейся части подразделения, генерирующего денежные потоки .

Объединение бизнеса с участием компаний или предприятий, находящихся под общим 3.2 контролем Активы (включая гудвил, если таковой имеется) и обязательства предприятия, приобретаемые у предприятий, находящихся под общим контролем, учитываются по балансовой стоимости, отраженной в финансовой отчетности передающей стороны. Разница, если таковая имеется, между балансовой стоимостью приобретенных чистых активов и суммой выплаченного Группой вознаграждения отражается как корректировка капитала. В случае, когда передающая сторона передает дочернее предприятие Группе, сумма вознаграждения, выплаченная передающей стороной, учитывается в составе нераспределенной прибыли за вычетом номинальной стоимости акций, выпущенных в обмен на внесенные активы. Чистые активы дочерних предприятий и результаты их хозяйственной деятельности учитываются с момента, когда передающей стороной был получен контроль над дочерним предприятием .

Изменения долей владения Группы в существующих дочерних предприятиях3.3

Изменения долей владения Группы в дочерних предприятиях, не приводящие к потере Группой контроля над дочерними предприятиями, учитываются в составе капитала. Балансовая стоимость долей Группы и неконтрольных долей участия в дочернем предприятии корректируется с учетом изменения соотношения этих долей. Разница между суммой, на которую корректируется неконтрольная доля участия, и справедливой стоимостью уплаченного или полученного вознаграждения отражается в составе собственного капитала акционера Компании .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.4 Инвестиции в ассоциированные компании В случае утраты Группой контроля над дочерним предприятием прибыль или убыток от выбытия рассчитывается как разница между: (i) совокупной величиной справедливой стоимости полученного вознаграждения и справедливой стоимости оставшейся доли и (ii) балансовой стоимостью активов (включая гудвил), за вычетом обязательств дочернего предприятия, а также неконтрольных долей участия. При этом суммы, ранее отраженные в составе прочих совокупных доходов и расходов и имеющие отношение к выбывшему дочернему предприятию, учитываются аналогично тому, как это было бы в случае выбытия соответствующих активов и обязательств, то есть отражаются в составе прибылей и убытков или относятся в состав нераспределенной прибыли. Справедливая стоимость оставшейся доли инвестиций в бывшее дочернее предприятие на дату потери контроля определяется в соответствии с МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка», или, если применимо, по стоимости на дату первоначального признания инвестиции в ассоциированную компанию .

Инвестиции Группы в ассоциированные компании учитываются по методу долевого участия .

В соответствии с методом долевого участия инвестиция в ассоциированную компанию первоначально признается по первоначальной стоимости. Балансовая стоимость инвестиции впоследствии увеличивается или уменьшается вследствие признания доли Группы в изменениях чистых активов ассоциированной компании, возникающих после даты приобретения. Гудвил, относящийся к ассоциированной компании, включается в балансовую стоимость инвестиции и не амортизируется, а также не подвергается отдельной проверке на предмет обесценения .

Отчет о прибылях и убытках отражает долю Группы в финансовых результатах деятельности ассоциированной компании. Изменения ПСД таких объектов инвестиций представляется в составе ПСД Группы. Кроме того, если имело место изменение, непосредственно признанное в капитале ассоциированной компании, Группа признает свою долю такого изменения и раскрывает этот факт, когда это применимо, в отчете об изменениях в капитале. Нереализованные прибыли и убытки, возникающие по операциям Группы с ассоциированной компанией, исключены в той степени, в которой Группа имеет долю участия в ассоциированной компании .

Доля Группы в прибыли или убытке ассоциированной компании представлена непосредственно в отчете о прибылях и убытках за рамками операционной прибыли. Она представляет собой прибыль или убыток после учета налогообложения и неконтрольной доли участия в дочерних компаниях ассоциированной компании .

Финансовая отчетность ассоциированной компании составляется за тот же отчетный период, что и финансовая отчетность Группы. В случае необходимости в нее вносятся корректировки с целью приведения учетной политики в соответствие с учетной политикой Группы .

После применения метода долевого участия Группа определяет необходимость признания дополнительного убытка от обесценения по своей инвестиции в ассоциированную компанию. На каждую отчетную дату Группа устанавливает наличие объективных свидетельств обесценения инвестиций в ассоциированную компанию. В случае наличия таких свидетельств Группа рассчитывает сумму обесценения как разницу между возмещаемой стоимостью ассоциированной компании и ее балансовой стоимостью, и признает эту сумму в отчете о прибылях и убытках по статье «Доля в прибыли ассоциированной компании и совместного предприятия» .

В случае потери значительного влияния над ассоциированной компанией Группа оценивает и признает оставшиеся инвестиции по справедливой стоимости. Разница между балансовой стоимостью ассоциированной компании на момент потери значительного влияния и справедливой стоимостью оставшихся инвестиций и поступлениями от выбытия признается в составе прибыли или убытка .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Участие в совместной деятельности 3.5

Доля участия Группы в совместной деятельности учитывается следующим образом:

(а) Совместные операции Совместные операции (СО) – это совместная деятельность, которая предполагает наличие у сторон, обладающих совместным контролем над деятельностью, прав на активы и ответственности по обязательствам, связанным с деятельностью. Такие стороны именуются участниками совместной операции. В финансовой отчетности Группа признает свои активы, включая долю совместных активов;

• свои обязательства, включая свою долю в совместно понесенных обязательств;

• выручку от продажи своей доли продукции СО, включая долю в общей выручке от продажи • продукции СО; и свои расходы, включая долю совместно понесенных расходов .

• Группа признает свою долю активов, обязательств, выручки и расходов в СО в соответствии с МСФО, применимыми к таким активам, обязательствам, выручке или расходам .

При продаже или внесении дополнительных активов Группы в СО считается, что Группа проводит сделку с остальными участниками СО. При этом прибыль и убыток от такой сделки отражается в отчетности Группы только в пределах доли остальных участников СО .

При приобретении Группой активов СО Группа не отражает свою долю в прибыли и убытка от этой сделки до тех пор, пока не перепродаст активы третьей стороне .

(б) Совместные предприятия Совместное предприятие – это соглашение о совместной деятельности, согласно которому стороны, осуществляющие совместный контроль в отношении соглашения, имеют права на чистые активы совместного предприятия. Совместный контроль – это обусловленное договором совместное осуществление контроля, которое имеет место только в тех случаях, когда принятие решений в отношении значимой деятельности требует единогласного согласия сторон, осуществляющих совместный контроль .

Инвестиции Группы в совместные предприятия учитываются по методу долевого участия .

В соответствии с методом долевого участия инвестиция в совместное предприятие первоначально признается по первоначальной стоимости. Балансовая стоимость инвестиции впоследствии увеличивается или уменьшается вследствие признания доли Группы в изменениях чистых активов совместного предприятия, возникающих после даты приобретения. Гудвил, относящийся совместному предприятию, включается в балансовую стоимость инвестиции и не амортизируется, а также не подвергается отдельной проверке на предмет обесценения .

Отчет о прибылях и убытках отражает долю Группы в финансовых результатах деятельности совместного предприятия. Изменения ПСД таких объектов инвестиций представляется в составе ПСД Группы. Кроме того, если имело место изменение, непосредственно признанное в капитале совместного предприятия, Группа признает свою долю такого изменения и раскрывает этот факт, когда это применимо, в отчете об изменениях в капитале .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Участие в совместной деятельности (продолжение) 3.5 .

(а) Совместные предприятия (продолжение) Нереализованные прибыли и убытки, возникающие по операциям Группы с совместным предприятием, исключены в той степени, в которой Группа имеет долю участия в совместном предприятии .

Доля Группы в прибыли или убытке ассоциированной компании и совместного предприятия представлена непосредственно в отчете о прибылях и убытках за рамками операционной прибыли .

Она представляет собой прибыль или убыток после учета налогообложения и неконтрольной доли участия в дочерних компаниях совместного предприятия .

Финансовая отчетность совместного предприятия подготавливается за тот же отчетный период, что и финансовая отчетность Группы. Для приведения учетной политики совместного предприятия в соответствие с учетной политикой Группы в случае, если имеются различия, производятся корректировки .

После применения метода долевого участия Группа определяет необходимость признания дополнительного убытка от обесценения по своей инвестиции в совместное предприятие. На каждую отчетную дату Группа устанавливает наличие объективных свидетельств обесценения инвестиций в совместное предприятие. В случае наличия таких свидетельств Группа рассчитывает сумму обесценения как разницу между возмещаемой стоимостью совместного предприятия и его балансовой стоимостью, и признает эту сумму в отчете о прибыли или убытке по статье «Доля в прибыли ассоциированной компании и совместного предприятия» .

В случае потери значительного влияния над совместным предприятием Группа оценивает и признает оставшиеся инвестиции по справедливой стоимости. Разница между балансовой стоимостью совместного предприятия на момент потери совместного контроля и справедливой стоимостью оставшихся инвестиций и поступлениями от выбытия признается в составе прибыли или убытка .

Внеоборотные активы, удерживаемые для продажи, и прекращенная деятельность3.6

Внеоборотные активы и группы выбытия, классифицированные как удерживаемые для продажи, оцениваются по меньшему из двух значений – балансовой стоимости и справедливой стоимости за вычетом затрат на продажу. Внеоборотные активы классифицируются как удерживаемые для продажи, если их балансовая стоимость подлежит возмещению посредством сделки по продаже, а не в результате продолжающегося использования .

В консолидированном отчете о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе за отчетный период, а также за сравнительный период прошлого года, доходы и расходы от прекращенной деятельности учитываются отдельно от доходов и расходов от продолжающейся деятельности с понижением до уровня прибыли после налогообложения, даже если после продажи Группа сохраняет неконтрольную долю участия в дочерней компании. Результирующая прибыль или убыток (после вычета налогов) представляются в отчете о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе .

Данное условие считается соблюденным лишь в том случае, если вероятность продажи высока, а актив или группа выбытия могут быть незамедлительно проданы в своем текущем состоянии .

Руководство должно иметь твердое намерение совершить продажу, в отношении которой должно ожидаться соответствие критериям признания в качестве завершенной сделки продажи в течение одного года с даты классификации. Основные средства и нематериальные активы после классификации в качестве предназначенных для продажи не подлежат амортизации .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Пересчет иностранной валюты 3.7 Российский рубль является валютой представления настоящей консолидированной финансовой отчетности и функциональной валютой большинства предприятий Группы, зарегистрированных и осуществляющих свою деятельность на территории Российской Федерации. Функциональная валюта

– это валюта основной экономической среды, в которой предприятия Группы осуществляют свою деятельность. Операции в иностранной валюте первоначально учитываются в функциональной валюте по курсу, действующему на дату операции. Монетарные активы и обязательства, выраженные в иностранной валюте, пересчитываются по курсу функциональной валюты, действующему на отчетную дату. Все курсовые разницы включаются в отчет о совокупном доходе. Немонетарные статьи, которые оцениваются на основе исторической стоимости в иностранной валюте, пересчитываются по курсам, действовавшим на дату совершения первоначальных сделок .

Признание выручки3.8

Выручка оценивается по справедливой стоимости полученного вознаграждения, за вычетом скидок, возвратных скидок, а также налогов или пошлин с продажи. Выручка признается тогда, когда существует убедительное доказательство (обычно имеющее форму исполненного договора продажи) того, что значительные риски и выгоды, связанные с правом собственности, переданы покупателю, и при этом вероятность получения соответствующего возмещения является высокой, понесенные затраты и потенциальные возвраты товаров можно надежно оценить, прекращено участие в управлении проданными товарами и величину выручки можно надежно оценить. Если существует высокая вероятность того, что скидки будут предоставлены, и их величина может быть с надежностью определена, то на эту сумму уменьшается выручка в момент признания соответствующих продаж .

Продажа товаров и готовой продукции Выручка от продажи товаров и готовой продукции признается, когда существенные риски и выгоды от их владения переходят к покупателю .

Предоставление услуг Выручка по ремонтным работам признается пропорционально степени выполнения работ по контракту и определяется как доля расходов, понесенных по контракту на отчетную дату, к общей стоимости расходов по контракту .

Выручка от услуг по разработке НИОКР признается в размере, соответствующем стадии выполнения работ по договору. Стадия выполнения договора может определяться различными способами. В зависимости от характера договора выручка признается по мере завершения основных предусмотренных договором этапов. Если результат договора не может быть достоверно оценен, выручка признается, лишь в той мере, в которой возможно возмещение понесенных расходов .

Изменения нормы прибыли отражаются в текущих доходах по мере выявления. Договоры регулярно анализируются, и в случае существования вероятности понесения убытков создается соответствующий резерв .

Доход от аренды

Доход от инвестиционной недвижимости, предоставленной в операционную аренду, учитывается по прямолинейному методу в течение срока аренды и включается в состав выручки ввиду его операционного характера .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Дивиденды Дивиденды по финансовым вложениям признаются в консолидированном отчете о совокупном доходе при возникновении у акционера права на их получение .

Процентный доход По всем финансовым инструментам, оцениваемым по амортизированной стоимости, и процентным финансовым активам, классифицированным в качестве имеющихся в наличии для продажи, процентный доход или расход признаются с использованием метода эффективной процентной ставки, который точно дисконтирует ожидаемые будущие выплаты или поступления денежных средств на протяжении предполагаемого срока использования финансового инструмента или, если это уместно, менее продолжительного периода до чистой балансовой стоимости финансового актива или обязательства. Процентный доход включается в состав финансовых доходов в отчете о совокупном доходе .

–  –  –

Текущий налог на прибыль Налоговые активы и обязательства по текущему налогу на прибыль за текущие и предыдущие периоды оцениваются по сумме, предполагаемой к возмещению от налоговых органов или к уплате налоговым органам. Налоговые ставки и налоговое законодательство, применяемые для расчета данной суммы, – это ставки и законодательство, принятые или фактически принятые на отчетную дату в странах, в которых Группа осуществляет свою деятельность и получает налогооблагаемый доход .

Текущий налог на прибыль, относящийся к статьям, признанным непосредственно в капитале, признается в составе капитала, а не в отчете о совокупном доходе. Руководство Группы периодически осуществляет оценку позиций, отраженных в налоговых декларациях, в отношении которых соответствующее налоговое законодательство может быть по–разному интерпретировано, и по мере необходимости создает резерв .

Отложенный налог Отложенный налог рассчитывается по методу обязательств путем определения временных разниц на отчетную дату между налоговой базой активов и обязательств и их балансовой стоимостью для целей финансовой отчетности .

Отложенные налоговые обязательства признаются по всем налогооблагаемым временным разницам, кроме случаев, когда:

отложенное налоговое обязательство возникает в результате первоначального признания • гудвила, актива или обязательства, в ходе сделки, не являющейся объединением бизнеса, и на момент совершения операции не влияет ни на бухгалтерскую прибыль, ни на налогооблагаемую прибыль или убыток;

в отношении налогооблагаемых временных разниц, связанных с инвестициями в дочерние • компании, ассоциированные компании, а также с долями участия в совместной деятельности, если можно контролировать распределение во времени уменьшения временной разницы, и существует значительная вероятность того, что временная разница не будет уменьшена в обозримом будущем .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Налоги (продолжение) 3.9 Отложенные налоговые активы признаются по всем вычитаемым временным разницам, неиспользованным налоговым льготам и неиспользованным налоговым убыткам, в той степени, в которой существует значительная вероятность того, что будет существовать налогооблагаемая прибыль, против которой могут быть зачтены вычитаемые временные разницы, неиспользованные налоговые льготы и неиспользованные налоговые убытки, кроме случаев, когда:

отложенный налоговый актив, относящийся к вычитаемой временной разнице, возникает в • результате первоначального признания актива или обязательства, которое возникло не вследствие объединения бизнеса, и которое на момент совершения операции не влияет ни на бухгалтерскую прибыль, ни на налогооблагаемую прибыль или убыток;

в отношении вычитаемых временных разниц, связанных с инвестициями в дочерние компании, • ассоциированные компании, а также с долями участия в совместной деятельности, отложенные налоговые активы признаются только в той степени, в которой есть значительная вероятность того, что временные разницы будут использованы в обозримом будущем, и будет иметь место налогооблагаемая прибыль, против которой могут быть использованы временные разницы .

Балансовая стоимость отложенных налоговых активов пересматривается на каждую отчетную дату и снижается в той степени, в которой достижение достаточной налогооблагаемой прибыли, которая позволит использовать все или часть отложенных налоговых активов, оценивается как маловероятное. Непризнанные отложенные налоговые активы пересматриваются на каждую отчетную дату и признаются в той степени, в которой появляется значительная вероятность того, что будущая налогооблагаемая прибыль позволит использовать отложенные налоговые активы .

Отложенные налоговые активы и обязательства оцениваются по налоговым ставкам, которые, как предполагается, будут применяться в том отчетном году, в котором актив будет реализован, а обязательство погашено, на основе налоговых ставок (и налогового законодательства), которые по состоянию на отчетную дату были приняты или фактически приняты .

Отложенный налог, относящийся к статьям, признанным не в составе прибыли или убытка, также не признается в составе прибыли или убытка. Статьи отложенных налогов признаются в соответствии с лежащими в их основе операциями либо в составе прочего совокупного дохода, либо непосредственно в капитале .

Отложенные налоговые активы и отложенные налоговые обязательства зачитываются друг против друга, если имеется юридически закрепленное право зачета текущих налоговых активов и обязательств, и отложенные налоги относятся к одной и той же налогооблагаемой компании и налоговому органу .

3.10 Государственные субсидии

Государственные субсидии признаются, если имеется обоснованная уверенность в том, что они будут получены, и что все сопутствующие условия будут выполнены .

Если субсидия выдана с целью финансирования определенных расходов, она должна признаваться в качестве дохода в тех же периодах, что и соответствующие расходы, которые она должна компенсировать, на систематической основе. Если субсидия выдана с целью финансирования актива, то она признается в качестве отложенного дохода и реализуется в доходе ежегодно равными долями в течение предполагаемого срока полезного использования соответствующего актива .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.11 Государственные субсидии (продолжение) Если Группа получает субсидии в неденежной форме, то актив и субсидия учитываются по справедливой стоимости и отражаются в отчете о совокупном доходе в течение предполагаемого срока полезного использования соответствующего актива равными частями ежегодно. Когда субсидии связаны с расходами или убытками, которые уже были понесены, либо с предоставлением немедленной финансовой поддержки Группе без будущих связанных с этим затрат, то субсидии признаются в составе доходов, когда они характеризуются как подлежащие к получению .

3.12 Пенсии и прочие вознаграждения работникам по окончании трудовой деятельности (а) Планы с установленными выплатами Группа имеет планы с установленными выплатами, которые предусматривают выплаты пособий из средств дочерних обществ Группы, которые финансируют пособия в соответствии с коллективными договорами. Планы являются нефондируемыми. Величина расходов по пенсионным планам определяется на базе актуарной оценки по методу «прогнозируемой условной единицы» .

Актив или обязательство по пенсионному плану с установленными выплатами представляет собой приведенную стоимость обязательств по плану с установленными выплатами (определенную с использованием ставки дисконтирования, рассчитанной на основе экстраполяции по кривой бескупонной доходности государственных облигаций, деноминированных в той же валюте, в которой будут осуществляться выплаты по плану, и сроки погашения которых приблизительно равны срокам соответствующих пенсионных обязательств) за вычетом справедливой стоимости активов плана, из которой непосредственно должны быть выплачены обязательства .

Результаты переоценки, включающие в себя актуарные доходы и расходы, за исключением чистых процентов, и доходность активов плана (за исключением чистых процентов), признаются непосредственно в отчете о финансовом положении с отнесением соответствующей суммы в состав нераспределенной прибыли через ПСД в периоде, в котором возникли соответствующие доходы и расходы. Результаты переоценки не переклассифицируются в состав прибыли или убытка в последующих периодах .

Стоимость прошлых услуг признается в составе прибыли или убытка на более раннюю из следующих дат:

дата изменения или секвестра плана;

• дата, на которую Группа признает затраты на реструктуризацию .

• Чистые проценты определяются с использованием ставки дисконтирования в отношении нетто– обязательства или нетто–актива по плану с установленными выплатами. Чистые процентные расходы или доходы соответственно отражаются в составе финансовых расходов или доходов .

Группа признает изменения нетто–обязательства по плану с установленными выплатами (стоимость текущих услуг, стоимость прошлых услуг, доходы и расходы по секвестрам и неплановые расчеты по плану) в составе прибыли или убытка с классификацией по статьям «Себестоимость», «Административные расходы», «Коммерческие расходы», а также «Затраты на разработки и исследования» .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.12. Пенсии и прочие вознаграждения работникам по окончании трудовой деятельности (продолжение) (б) Государственное пенсионное обеспечение В соответствии с действующим законодательством Группа обязана производить фиксированные отчисления в Пенсионный фонд Российской Федерации, контроль за которыми осуществляется в рамках системы социального обеспечения РФ (схемы с фиксированным размером взносов, финансируемой на основе текущих пенсионных отчислений работодателей). Единственное обязательство Группы заключается в выплате взносов по мере наступления установленных сроков выплат. После внесения указанных взносов Группа не обязана выплачивать и не гарантирует никаких будущих выплат своим работникам, работающим в России. Отчисления Группы в Пенсионный фонд РФ по схемам с фиксированным размером взносов относятся на финансовый результат периода, к которому они относятся .

(в) Прочие долгосрочные выплаты работникам Группа имеет некоторые другие схемы пенсионных выплат и вознаграждений сотрудникам по окончании трудовой деятельности. Обязательства Группы в отношении указанных выплат/льгот не фондируются. Обязательства по данным видам вознаграждений рассчитываются как приведенная стоимость прогнозируемых денежных потоков с использованием ставки дисконтирования, эквивалентной процентной ставке по государственным облигациям, валюта и срок которых совпадают с валютой и сроком плана с установленными выплатами. Актуарные прибыли и убытки, возникающие в результате корректировок на основе опыта и изменений актуарных допущений, отражаются в составе прибыли или убытка в полной сумме .

После введения нового плана или внесения изменений в существующий план, стоимость услуг прошлых периодов отражается на более раннюю из следующих дат:

дата изменения или секвестра плана;

• дата, на которую Группа признает затраты на реструктуризацию .

• Если выплата вознаграждений гарантируется сразу после введения плана в действие, стоимость услуг прошлых периодов относится на расходы немедленно .

3.13 Финансовые инструменты – первоначальное признание и последующая оценка Финансовые активы Первоначальное признание и оценка

Финансовые активы, находящиеся в сфере действия МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты:

признание и оценка», классифицируются соответственно как финансовые активы, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток; займы и дебиторская задолженность;

инвестиции, удерживаемые до погашения; финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи;

производные инструменты, определенные в качестве инструментов хеджирования при эффективном хеджировании. Группа классифицирует свои финансовые активы при их первоначальном признании .

Финансовые активы первоначально признаются по справедливой стоимости, увеличенной в случае инвестиций, не переоцениваемых по справедливой стоимости через прибыль либо убыток, на непосредственно связанные с ними затраты по сделке .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Финансовые активы (продолжение) Первоначальное признание и оценка (продолжение) Все сделки по покупке или продаже финансовых активов, требующие поставку активов в срок, устанавливаемый законодательством или правилами, принятыми на определенном рынке (торговля на «стандартных условиях») признаются на дату заключения сделки, то есть на дату, когда Группа принимает на себя обязательство купить или продать актив .

Финансовые активы Группы включают денежные средства и краткосрочные депозиты, торговую и прочую дебиторскую задолженность, займы и прочие суммы к получению, котируемые и некотируемые финансовые инструменты, а также производные финансовые инструменты .

Последующая оценка

Последующая оценка финансовых активов следующим образом зависит от их классификации:

Финансовые активы, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток Категория «финансовые активы, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток» включает финансовые активы, предназначенные для торговли, и финансовые активы, отнесенные при первоначальном признании в категорию переоцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток. Финансовые активы классифицируются как предназначенные для торговли, если они приобретены с целью продажи в ближайшем будущем. Данная категория включает производные инструменты, в которых Группа является стороной по договору, не определенные в качестве инструментов хеджирования в операции хеджирования как они определены в МСФО (IAS) 39 .

Производные инструменты, включая отделенные встроенные производные инструменты, также классифицируются как предназначенные для торговли, за исключением случаев, когда они определяются как инструменты эффективного хеджирования .

Финансовые активы, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток, учитываются в отчете о финансовом положении по справедливой стоимости, а изменения справедливой стоимости признаются в составе финансовых доходов или финансовых расходов в отчете о совокупном доходе .

Займы и дебиторская задолженность

Займы и дебиторская задолженность представляют собой непроизводные финансовые активы с установленными или определяемыми выплатами, которые не котируются на активном рынке. После первоначального признания финансовые активы такого рода оцениваются по амортизированной стоимости, определяемой с использованием метода эффективной процентной ставки, за вычетом убытков от обесценения. Амортизированная стоимость рассчитывается с учетом дисконтов или премий при приобретении, а также комиссионных или затрат, которые являются неотъемлемой частью эффективной процентной ставки. Амортизация на основе использования эффективной процентной ставки включается в состав финансовых доходов в отчете о совокупном доходе. Расходы, обусловленные обесценением, признаются в составе финансовых расходов в отчете о совокупном доходе .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение) Финансовые активы (продолжение) Финансовые инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи Имеющиеся в наличии для продажи финансовые инвестиции включают в себя долевые и долговые ценные бумаги. Долевые инвестиции, классифицированные в качестве имеющихся в наличии для продажи, – это такие инвестиции, которые не были классифицированы ни как предназначенные для торговли, ни как переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток. Долговые ценные бумаги в данной категории – это такие ценные бумаги, которые компания намеревается удерживать в течение неопределенного периода времени и которые могут быть проданы для целей обеспечения ликвидности или в ответ на изменение рыночных условий .

После первоначальной оценки финансовые инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи, оцениваются по справедливой стоимости, а нереализованные доходы или расходы по ним признаются в качестве прочего совокупного дохода в составе фонда инструментов, имеющихся в наличии для продажи, вплоть до момента прекращения признания инвестиции, в который накопленные доходы или расходы переклассифицируются из фонда инструментов, имеющихся в наличии для продажи, в состав прибыли или убытка, и признаются в качестве финансовых расходов .

Если Группа не в состоянии осуществлять торговлю данными активами ввиду отсутствия активных рынков для них и намерения руководства относительно их продажи в ближайшем будущем изменились, Группа в редких случаях может принять решение о переклассификации таких финансовых активов. Переклассификация в категорию займов и дебиторской задолженности разрешается в том случае, если финансовый актив удовлетворяет определению займов и дебиторской задолженности, и при этом компания имеет возможность и намеревается удерживать данные активы в обозримом будущем или до погашения. Переклассификация в состав инструментов, удерживаемых до погашения, разрешается только в том случае, если компания имеет возможность и намеревается удерживать финансовый актив до погашения .

Прекращение признания

Финансовый актив (или, где применимо – часть финансового актива или часть группы аналогичных финансовых активов) прекращает признаваться на балансе, если:

срок действия прав на получение денежных потоков от актива истек;

• Группа передала свои права на получение денежных потоков от актива либо взяла на себя • обязательство по выплате третьей стороне получаемых денежных потоков в полном объеме и без существенной задержки по «транзитному» соглашению; и либо (a) Группа передала практически все риски и выгоды от актива, либо (б) Группа не передала, но и не сохраняет за собой, практически все риски и выгоды от актива, но передала контроль над данным активом .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.12 Финансовые инструменты – первоначальное признание и последующая оценка (продолжение) Финансовые инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи (продолжение) Если Группа передала все свои права на получение денежных потоков от актива, либо заключила транзитное соглашение, и при этом не передала, но и не сохранила за собой, практически все риски и выгоды от актива, а также не передала контроль над активом, новый актив признается в той степени, в которой Группа продолжает свое участие в переданном активе .

В этом случае Группа также признает соответствующее обязательство. Переданный актив и соответствующее обязательство оцениваются на основе, которая отражает права и обязательства, сохраненные Группой .

Продолжающееся участие, которое принимает форму гарантии по переданному активу, признается по наименьшей из следующих величин: первоначальной балансовой стоимости актива или максимальной суммы, выплата которой может быть потребована от Группы .

Обесценение финансовых активов На каждую отчетную дату Группа оценивает наличие объективных признаков обесценения финансового актива или группы финансовых активов. Финансовый актив или группа финансовых активов считаются обесцененными тогда и только тогда, когда существует объективное свидетельство обесценения в результате одного или более событий, произошедших после первоначального признания актива (наступление «случая понесения убытка»), которые оказали поддающееся надежной оценке влияние на ожидаемые будущие денежные потоки по финансовому активу или группе финансовых активов. Свидетельства обесценения могут включать в себя указания на то, что должник или группа должников испытывают существенные финансовые затруднения, не могут обслуживать свою задолженность или неисправно осуществляют выплату процентов или основной суммы задолженности, а также вероятность того, что ими будет проведена процедура банкротства или финансовой иного рода. Кроме того, к таким свидетельствам относятся наблюдаемые данные, указывающие на наличие поддающегося оценке снижения ожидаемых будущих денежных потоков по финансовому инструменту, в частности, такие как изменение объемов просроченной задолженности или экономических условий, находящихся в определенной взаимосвязи с отказами от исполнения обязательств по выплате долгов .

Финансовые активы, учитываемые по амортизированной стоимости

В отношении финансовых активов, учитываемых по амортизированной стоимости, Группа сначала проводит отдельную оценку существования объективных свидетельств обесценения индивидуально значимых финансовых активов, либо совокупно по финансовым активам, не являющимся индивидуально значимыми .

Если Группа определяет, что объективные свидетельства обесценения индивидуально оцениваемого финансового актива отсутствуют, вне зависимости от его значимости, она включает данный актив в группу финансовых активов с аналогичными характеристиками кредитного риска, а затем рассматривает данные активы на предмет обесценения на совокупной основе. Активы, отдельно оцениваемые на предмет обесценения, по которым признается либо продолжает признаваться убыток от обесценения, не включаются в совокупную оценку на предмет обесценения .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.12 Финансовые инструменты – первоначальное признание и последующая оценка (продолжение) При наличии объективного свидетельства понесения убытка от обесценения сумма убытка оценивается как разница между балансовой стоимостью актива и приведенной стоимостью ожидаемых будущих денежных потоков (без учета будущих ожидаемых кредитных убытков, которые еще не были понесены). Приведенная стоимость расчетных будущих денежных потоков дисконтируется по первоначальной эффективной процентной ставке по финансовому активу. Если процентная ставка по займу является переменной, ставка дисконтирования для оценки убытка от обесценения представляет собой текущую эффективную ставку процента .

Финансовые активы, учитываемые по амортизированной стоимости (продолжение)

Балансовая стоимость актива снижается посредством использования счета резерва, а сумма убытка признается в отчете о совокупном доходе. Начисление процентного дохода по сниженной балансовой стоимости продолжается, основываясь на процентной ставке, используемой для дисконтирования будущих денежных потоков с целью оценки убытка от обесценения. Процентные доходы отражаются в составе финансовых доходов в отчете о совокупном доходе. Займы вместе с соответствующими резервами списываются с баланса, если отсутствует реалистичная перспектива их возмещения в будущем, а все доступное обеспечение было реализовано, либо передано Группе. Если в течение следующего года сумма расчетного убытка от обесценения увеличивается либо уменьшается ввиду какого–либо события, произошедшего после признания обесценения, сумма ранее признанного убытка от обесценения увеличивается либо уменьшается посредством корректировки счета резерва .

Если предыдущее списание стоимости финансового инструмента впоследствии восстанавливается, сумма восстановления признается в составе финансовых расходов в отчете о совокупном доходе .

Финансовые инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи В отношении финансовых инвестиций, имеющихся в наличии для продажи, Группа на каждую отчетную дату оценивает существование объективных свидетельств того, что инвестиция или группа инвестиций подверглись обесценению .

В случае инвестиций в долевые инструменты, классифицированных как имеющиеся в наличии для продажи, объективные свидетельства будут включать значительное или продолжительное снижение справедливой стоимости инвестиций ниже уровня их первоначальной стоимости. «Значительность»

необходимо оценивать в сравнении с первоначальной стоимостью инвестиций, а «продолжительность» – в сравнении с периодом, в течение которого справедливая стоимость была меньше первоначальной стоимости. При наличии свидетельств обесценения, сумма совокупного убытка, оцененная как разница между стоимостью приобретения и текущей справедливой стоимостью, за вычетом ранее признанного в отчете о совокупном доходе убытка от обесценения по данным инвестициям, исключается из прочего совокупного дохода и признается в составе прибылей и убытков. Убытки от обесценения по инвестициям в долевые инструменты не восстанавливаются через отчет о прибылях и убытках, увеличение их справедливой стоимости после обесценения признается непосредственно в составе прочего совокупного дохода .

В случае долговых инструментов, классифицированных как имеющиеся в наличии для продажи, обесценение оценивается на основе тех же критериев, которые применяются в отношении финансовых активов, учитываемых по амортизированной стоимости. Однако сумма отраженного убытка от обесценения представляет собой накопленный убыток, оцененный как разница между амортизированной стоимостью и текущей справедливой стоимостью, за вычетом убытка от обесценения по данным инвестициям, ранее признанного в составе прибылей и убытков .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.12 Финансовые инструменты – первоначальное признание и последующая оценка (продолжение) Начисление процентов в отношении уменьшенной балансовой стоимости актива продолжается по процентной ставке, использованной для дисконтирования будущих денежных потоков с целью оценки убытка от обесценения. Процентные доходы отражаются в составе финансовых доходов в отчете о совокупном доходе. Если в течение следующего года справедливая стоимость долгового инструмента возрастает, и данный рост можно объективно связать с событием, произошедшим после признания убытка от обесценения в отчете о совокупном доходе, убыток от обесценения восстанавливается через прибыли и убытки .

Финансовые обязательства Первоначальное признание и оценка Финансовые обязательства, находящиеся в сфере действия МСФО (IAS) 39, классифицируются соответственно как финансовые обязательства, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток, кредиты и заимствования, или производные инструменты, определенные в качестве инструментов хеджирования при эффективном хеджировании. Группа классифицирует свои финансовые обязательства при их первоначальном признании .

Финансовые обязательства первоначально признаются по справедливой стоимости, увеличенной в случае займов и кредитов на непосредственно связанные с ними затраты по сделке .

Финансовые обязательства Группы включают торговую и прочую кредиторскую задолженность, банковские овердрафты, кредиты и займы, договоры финансовой гарантии, а также производные финансовые инструменты .

Последующая оценка

Последующая оценка финансовых обязательств зависит от их классификации следующим образом:

Финансовые обязательства, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток Категория «финансовые обязательства, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток» включает финансовые обязательства, предназначенные для торговли, и финансовые обязательства, определенные при первоначальном признании в качестве переоцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток .

Финансовые обязательства классифицируются как предназначенные для торговли, если они приобретены с целью продажи в ближайшем будущем. Эта категория включает производные финансовые инструменты, в которых Группа является стороной по договору, не определенные в качестве инструментов хеджирования в операции хеджирования, как они определены в МСФО (IAS)

39. Выделенные встроенные производные инструменты также классифицируются в качестве предназначенных для торговли, за исключением случаев, когда они определяются как инструменты эффективного хеджирования .

Доходы и расходы по обязательствам, предназначенным для торговли, признаются в составе прибылей и убытков отчета о совокупном доходе. Группа не имеет финансовых обязательств, определенных ею при первоначальном признании в качестве переоцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.12 Финансовые инструменты – первоначальное признание и последующая оценка (продолжение) Кредиты и займы После первоначального признания процентные кредиты и займы оцениваются по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной процентной ставки. Доходы и расходы по таким финансовым обязательствам признаются в составе прибылей и убытков в отчете о совокупном доходе при прекращении их признания, а также по мере начисления амортизации с использованием эффективной процентной ставки .

Амортизированная стоимость рассчитывается с учетом дисконтов или премий при приобретении, а также комиссионных или затрат, которые являются неотъемлемой частью эффективной процентной ставки. Амортизация эффективной процентной ставки включается в состав финансовых расходов в отчете о совокупном доходе .

Договоры финансовой гарантии

Выпущенные Группой договоры финансовой гарантии представляют собой договоры, требующие осуществления платежа в возмещение убытков, понесенных владельцем этого договора вследствие неспособности определенного должника осуществить своевременный платеж в соответствии с условиями долгового инструмента .

Договоры финансовой гарантии первоначально признаются как обязательство по справедливой стоимости с учетом затрат по сделке, напрямую связанных с выпуском гарантии. Впоследствии обязательство оценивается по наибольшей из следующих величин: наилучшая оценка затрат, необходимых для погашения существующего обязательства на отчетную дату, и признанная сумма обязательства за вычетом накопленной амортизации .

Прекращение признания Признание финансового обязательства в отчете о финансовом положении прекращается, если обязательство погашено, аннулировано, или срок его действия истек .

Если имеющееся финансовое обязательство заменяется другим обязательством перед тем же кредитором, на существенно отличающихся условиях, или если условия имеющегося обязательства значительно изменены, такая замена или изменения учитываются как прекращение признания первоначального обязательства и начало признания нового обязательства, а разница в их балансовой стоимости признается в составе прибыли или убытка в отчете о совокупном доходе .

Взаимозачет финансовых инструментов

Финансовые активы и финансовые обязательства подлежат взаимозачету, а нетто–сумма представлению в консолидированном отчете о финансовом положении тогда и только тогда, когда имеется осуществимое в настоящий момент юридическое право на взаимозачет признанных сумм, а также намерение произвести расчет на нетто–основе, либо реализовать активы и одновременно с этим погасить обязательства .

Справедливая стоимость финансовых инструментов

Справедливая стоимость финансовых инструментов, торговля которыми осуществляется на активных рынках на каждую отчетную дату, определяется исходя из рыночных котировок или котировок дилеров (котировки на покупку для длинных позиций и котировки на продажу для коротких позиций), без вычета затрат по сделке .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.14 Основные средства Для финансовых инструментов, торговля которыми не осуществляется на активном рынке, справедливая стоимость определяется путем применения соответствующих методик оценки. Такие методики могут включать использование цен недавно проведенных на коммерческой основе сделок, использование текущей справедливой стоимости аналогичных инструментов; анализ дисконтированных денежных потоков, либо другие модели оценки .

Анализ справедливой стоимости финансовых инструментов и дополнительная информация о методах ее определения приводится в Примечании 33 .

Объекты основных средств, за исключением земельных участков, отражаются по первоначальной стоимости за вычетом накопленной амортизации и/или накопленных убытков от обесценения в случае их наличия .

В первоначальную стоимость включаются все затраты, непосредственно связанные с приобретением соответствующего актива. В первоначальную стоимость активов, возведенных (построенных) собственными силами включаются затраты на материалы, прямые затраты на оплату труда, все другие затраты непосредственно связанные с приведением активов в рабочее состояние для использования их по назначению, и затраты на демонтаж и перемещение активов и восстановление занимаемого ими участка. Затраты на приобретение программного обеспечения, неразрывно связанного с функциональным назначением соответствующего оборудования, капитализируются в стоимости этого оборудования. Такая стоимость включает стоимость замены частей оборудования и затраты по займам в случае долгосрочных строительных проектов, если выполняются критерии их капитализации .

Если объект основных средств состоит из отдельных компонентов, имеющих разный срок полезного использования, каждый из них учитывается как отдельный объект (значительный компонент) основных средств .

Затраты, связанные с заменой части объекта основных средств увеличивают балансовую стоимость этого объекта в случае, если вероятность того, что Группа получит будущие экономические выгоды, связанные с указанной частью, является высокой и ее стоимость можно надежно определить. При необходимости замены значительных компонентов основных средств через определенные промежутки времени Группа признает подобные компоненты в качестве отдельных активов с соответствующими им индивидуальными сроками полезного использования и амортизацией .

Аналогичным образом, при проведении основного технического осмотра, затраты, связанные с ним, признаются в балансовой стоимости основных средств как замена оборудования, если выполняются все критерии признания. Затраты на текущий ремонт и обслуживание объектов основных средств признаются в составе прибыли или убытка за период в момент их возникновения .

Амортизация рассчитывается линейным методом в течение оценочного срока полезного использования актива следующим образом:

–  –  –

Земля и объекты незавершенного строительства не амортизируются .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.15 Основные средства (продолжение) Списание ранее признанных основных средств или их значительного компонента с баланса происходит при их выбытии или в случае, если в будущем не ожидается получения экономических выгод от использования или выбытия данного актива. Доход или расход, возникающие в результате списания актива (рассчитанные как разница между чистыми поступлениями от выбытия и балансовой стоимостью актива), включаются в состав прибылей и убытков в отчете о совокупном доходе за тот отчетный год, в котором актив был списан .

Ликвидационная стоимость, срок полезного использования и методы амортизации активов анализируются в конце каждого годового отчетного периода и при необходимости корректируются .

Определение того, является ли сделка арендой, либо содержит ли она признаки аренды, основано на анализе содержания сделки. При этом на дату начала действия договора требуется установить, зависит ли его выполнение от использования конкретного актива или активов, и переходит ли право пользования активом в результате данной сделки .

3.16 Аренда Группа в качестве арендатора Финансовая аренда, по которой к Группе переходят практически все риски и выгоды, связанные с владением арендованным активом, капитализируется на дату начала арендных отношений по справедливой стоимости арендованного имущества, или, если эта сумма меньше, – по дисконтированной стоимости минимальных арендных платежей .

Арендные платежи распределяются между затратами на финансирование и уменьшением основной суммы обязательства по аренде таким образом, чтобы получилась постоянная ставка процента на непогашенную сумму обязательства. Затраты на финансирование отражаются непосредственно в отчете о совокупном доходе .

Арендованные активы амортизируются в течение периода полезного использования актива. Однако если отсутствует обоснованная уверенность в том, что к Группе перейдет право собственности на актив в конце срока аренды, актив амортизируется в течение более короткого из следующих периодов: расчетный срок полезного использования актива и срок аренды .

Платежи по операционной аренде признаются как расход в отчете о совокупном доходе равномерно на протяжении всего срока аренды .

Группа в качестве арендодателя Договоры аренды, по которым у Группы остаются практически все риски и выгоды от владения активом, классифицируются как операционная аренда. Первоначальные прямые расходы, понесенные при заключении договора операционной аренды, включаются в балансовую стоимость переданного в аренду актива и признаются в течение срока аренды на той же основе, что и доход от аренды .

Условные платежи по аренде признаются в составе выручки в том периоде, в котором они были получены .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.17 Затраты по займам Затраты по займам, непосредственно связанные с приобретением, строительством или производством актива, который обязательно требует продолжительного периода времени для его подготовки к использованию в соответствии с намерениями Группы или к продаже, капитализируются как часть первоначальной стоимости такого актива. Все прочие затраты по займам относятся на расходы в том отчетном периоде, в котором они были понесены. Затраты по займам включают в себя выплату процентов и прочие затраты, понесенные Группой в связи с заемными средствами .

3.18 Инвестиционная недвижимость

Инвестиционная недвижимость изначально оценивается по первоначальной стоимости, включая затраты по сделке. Балансовая стоимость включает стоимость замены частей имеющейся инвестиционной недвижимости в момент возникновения таких затрат, если выполняются критерии их признания, и исключает затраты на текущее обслуживание инвестиционной недвижимости. После первоначального признания инвестиционная недвижимость учитывается по справедливой стоимости, которая отражает рыночные условия на отчетную дату. Доходы или расходы, возникающие от изменения справедливой стоимости инвестиционной недвижимости, включаются составе прибылей и убытков в отчете о совокупном доходе за тот отчетный год, в котором они возникли .

Признание инвестиционной недвижимости в отчете о финансовом положении прекращается при ее выбытии, либо в случае, если она выведена из эксплуатации, и от ее выбытия не ожидается экономических выгод в будущем. Разница между чистыми поступлениями от выбытия и балансовой стоимостью актива признается в отчете о прибылях и убытках за тот отчетный год, в котором было прекращено его признание .

Переводы в категорию инвестиционной недвижимости либо из нее осуществляются тогда и только тогда, когда имеет место изменение в характере использования недвижимости. При переводе из инвестиционной недвижимости в занимаемый собственником объект недвижимости условная первоначальная стоимость для целей последующего учета представляет собой справедливую стоимость на момент изменения целей использования. В случае, когда занимаемый собственником объект недвижимости становится объектом инвестиционной недвижимости, Группа учитывает такую недвижимость в соответствии с политикой учета основных средств до момента изменения цели использования .

3.19 Нематериальные активы

Нематериальные активы, которые были приобретены отдельно, при первоначальном признании оцениваются по первоначальной стоимости. Первоначальной стоимостью нематериальных активов, приобретенных в результате объединения бизнеса, является их справедливая стоимость на дату приобретения. После первоначального признания нематериальные активы учитываются по первоначальной стоимости за вычетом накопленной амортизации и накопленных убытков от обесценения. Нематериальные активы, произведенные внутри компании, за исключением капитализированных затрат на разработку продуктов, не капитализируются, и соответствующий расход отражается в отчете о совокупном доходе за отчетный год, в котором он возник .

Срок полезного использования нематериальных активов может быть либо ограниченным, либо неопределенным .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.16 Инвестиционная недвижимость (продолжение) Нематериальные активы с ограниченным сроком полезного использования амортизируются в течение этого срока и оцениваются на предмет обесценения, если имеются признаки обесценения данного нематериального актива. Период и метод начисления амортизации для нематериального актива с ограниченным сроком полезного использования пересматриваются, как минимум, в конце каждого отчетного года. Изменение предполагаемого срока полезного использования или предполагаемой структуры потребления будущих экономических выгод, заключенных в активе, отражается в финансовой отчетности как изменение периода или метода начисления амортизации, в зависимости от ситуации, и учитывается как изменение учетных оценок. Расходы на амортизацию нематериальных активов с ограниченным сроком полезного использования признаются в отчете о совокупном доходе в той категории расходов, которая соответствует функции нематериального актива .

Нематериальные активы с неопределенным сроком полезного использования не амортизируются, а тестируются на обесценение ежегодно либо по отдельности, либо на уровне подразделений, генерирующих денежные потоки. Срок полезного использования нематериального актива с неопределенным сроком использования пересматривается ежегодно с целью определения того, насколько приемлемо продолжать относить данный актив в категорию активов с неопределенным сроком полезного использования. Если это неприемлемо, изменение оценки срока полезного использования – с неопределенного на ограниченный срок – осуществляется на перспективной основе .

Доход или расход от списания с баланса нематериального актива измеряются как разница между чистой выручкой от выбытия актива и балансовой стоимостью актива, и признаются в отчете о совокупном доходе в момент списания данного актива с баланса .

3.17 Нематериальные активы Затраты на исследования и разработки Затраты на исследования относятся на расходы по мере их возникновения. Нематериальный актив, возникающий в результате затрат на разработку конкретного продукта, признается только тогда, когда Группа может продемонстрировать следующее:

техническую осуществимость создания нематериального актива, так, чтобы он был доступен • для использования или продажи;

свое намерение создать нематериальный актив и использовать или продать его;

• то, как нематериальный актив будет создавать будущие экономические выгоды;

• наличие достаточных ресурсов для завершения разработки;

• способность надежно оценить затраты, относящиеся к нематериальному активу, в ходе его • разработки .

После первоначального признания затрат на разработку в качестве актива применяется затратная модель, которая требует, чтобы активы учитывались по первоначальной стоимости за вычетом накопленной амортизации и накопленных убытков от обесценения. Амортизация актива начинается после окончания разработки, когда актив уже готов к использованию. Амортизация производится в течение предполагаемого периода получения будущих экономических выгод. Амортизация отражается в составе себестоимости. В течение периода разработки актив ежегодно тестируется на предмет обесценения .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.17 Нематериальные активы (продолжение) Патенты и лицензии Патенты предоставлены сроком от 1 до 20 лет в соответствии со сроком использования разработки или продукта соответствующим государственным органом с возможностью продления в конце данного срока. Лицензии на права использования интеллектуальной собственности выданы на срок от 1 до 25 лет, в зависимости от характера предоставляемой лицензии. Лицензии могут быть продлены в конце данного срока, если Группа будет выполнять предварительно установленные условия .

–  –  –

Чистая стоимость реализации определяется как предполагаемая цена продажи в ходе обычной деятельности, за вычетом предполагаемых расходов на завершение производства и оцененных затрат на реализацию .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.21 Обесценение нефинансовых активов На каждую отчетную дату Группа определяет, имеются ли признаки возможного обесценения актива .

Если такие признаки имеют место, или если требуется проведение ежегодной проверки актива на обесценение, Группа производит оценку возмещаемой стоимости актива. Возмещаемая стоимость актива или подразделения, генерирующего денежные потоки («ПГДП») – это наибольшая из следующих величин: справедливая стоимость ПГДП, за вычетом затрат на продажу, и ценность от использования ПГДП. Возмещаемая стоимость определяется для отдельного актива, за исключением случаев, когда актив не генерирует притоки денежных средств, которые, в основном, независимы от притоков, генерируемых другими активами или группами активов. Если балансовая стоимость актива или подразделения, генерирующего денежные потоки, превышает его возмещаемую стоимость, актив считается обесцененным и списывается до возмещаемой стоимости. При оценке ценности от использования будущие денежные потоки дисконтируются по ставке дисконтирования до налогообложения, которая отражает текущую рыночную оценку временной стоимости денег и риски, присущие активу. При определении справедливой стоимости за вычетом затрат на продажу применяется соответствующая модель оценки. Эти расчеты подтверждаются оценочными коэффициентами, котировками цен свободно обращающихся на рынке акций дочерних компаний или прочими доступными показателями справедливой стоимости .

Убытки от обесценения продолжающейся деятельности признаются в отчете о совокупном доходе в составе тех категорий расходов, которые соответствуют функции обесцененного актива, за исключением ранее переоцененных объектов недвижимости, когда переоценка была признана в составе прочего совокупного дохода. В этом случае убыток от обесценения также признается в составе прочего совокупного дохода в пределах суммы ранее проведенной переоценки .

На каждую отчетную дату Группа определяет, имеются ли признаки того, что ранее признанные убытки от обесценения актива, за исключением гудвила, больше не существуют или сократились .

Если такой признак имеется, Группа рассчитывает возмещаемую стоимость актива или подразделения, генерирующего денежные потоки. Ранее признанные убытки от обесценения восстанавливаются только в том случае, если имело место изменение в оценке, которая использовалась для определения возмещаемой стоимости актива, со времени последнего признания убытка от обесценения. Восстановление ограничено таким образом, что балансовая стоимость актива не превышает его возмещаемой стоимости, а также не может превышать балансовую стоимость, за вычетом амортизации, по которой данный актив признавался бы в случае, если в предыдущие годы не был бы признан убыток от обесценения. Такое восстановление стоимости признается в отчете о совокупном доходе, за исключением случаев, когда актив учитывается по переоцененной стоимости .

В последнем случае восстановление стоимости учитывается как прирост стоимости от переоценки .

При определении наличия обесценения по активам применяются следующие критерии:

Гудвил Гудвил проверяется на предмет обесценения ежегодно (по состоянию на 31 декабря), а также в случаях, когда события или обстоятельства указывают на то, что его балансовая стоимость может быть обесценена .

Обесценение гудвила определяется путем оценки возмещаемой стоимости подразделений, генерирующих денежные потоки (или группы подразделений, генерирующих денежные потоки), к которым относится гудвил. Если возмещаемая стоимость подразделений, генерирующих денежные потоки, меньше их балансовой стоимости, то признается убыток от обесценения. Убыток от обесценения гудвила не может быть восстановлен в будущих периодах .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.21 Обесценение нефинансовых активов (продолжение) Нематериальные активы Нематериальные активы с неопределенным сроком полезного использования проверяются на предмет обесценения ежегодно по состоянию на 31 декабря, а также если обстоятельства указывают на то, что их балансовая стоимость могла обесцениться. Проверка на предмет обесценения проводится на индивидуальной основе или, в случае необходимости, на уровне подразделения, генерирующего денежные потоки .

3.22 Денежные средства и денежные эквиваленты Денежные средства и их эквиваленты в отчете о финансовом положении включают денежные средства в банках и в кассе, краткосрочные депозиты с первоначальным сроком погашения 3 месяца или менее, а также краткосрочные аккредитивы .

3.23 Резервы Общие Резервы признаются, если Группа имеет текущее обязательство (юридическое или вытекающее из практики), возникшее в результате прошлого события, отток экономических выгод, который потребуется для погашения этого обязательства является вероятным, и может быть получена надежная оценка суммы такого обязательства. Если Группа предполагает получить возмещение некоторой части или всех резервов, например, по договору страхования, возмещение признается как отдельный актив, но только в том случае, когда получение возмещения не подлежит сомнению .

Расход, относящийся к резерву, отражается в отчете о совокупном доходе за вычетом возмещения .

Если влияние временной стоимости денег существенно, резервы дисконтируются по текущей ставке до налогообложения, которая отражает, когда это применимо, риски, характерные для конкретного обязательства. Если применяется дисконтирование, то увеличение резерва с течением времени признается как финансовые расходы .

Гарантийные обязательства Резерв–обязательство в отношении предоставленных гарантий признается в момент продажи соответствующих продуктов или услуг. Величина такого резерва–обязательства рассчитывается исходя из исторических данных, накопленных за прошлые периоды, с применением взвешивания всех возможных исходов по коэффициентам вероятности наступления каждого из них .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.21 Резервы (продолжение) Условные обязательства, признаваемые при объединении бизнеса Условное обязательство, признанное при объединении бизнеса, первоначально оценивается по его справедливой стоимости. Впоследствии оно оценивается по наибольшей из следующих величин:

сумма, которая должна быть признана в соответствии с общими рекомендациями в отношении • резервов, приведенными выше (МСФО (IAS) 37 «Резервы, условные обязательства и условные активы»); либо первоначально признанная сумма за вычетом, где это уместно, накопленной амортизации, • которая признается в соответствии с руководством относительно признания выручки (МСФО (IAS) 18 «Выручка») .

Обременительные договоры Резерв–обязательство в отношении обременительных договоров признается в том случае, если выгоды, ожидаемые Группой от его выполнения, являются меньше неизбежных затрат на выполнение обязательств по соответствующему договору. Величина этого резерва–обязательства оценивается по приведенной стоимости наименьшей из двух величин: ожидаемых затрат, связанных с прекращением договора, и чистой стоимости ожидаемых затрат, связанных с продолжением выполнения вытекающих из договора обязательств. Прежде чем создавать резерв–обязательство, Группа признает все убытки от обесценения активов, относящихся к данному договору .

3.24 Изменения в учетной политике и принципах раскрытия информации Учетная политика, примененная при подготовке консолидированной финансовой отчетности за год, закончившийся 31 декабря 2015 г., соответствует той, которая использовалась при подготовке консолидированной финансовой отчетности Группы за 2014 год, за исключением применения Группой новых стандартов и поправок к следующим стандартам, вступивших в силу в отношении консолидированной финансовой отчетности Группы по состоянию на 31 декабря 2015 г.:

Применение следующих новых стандартов и интерпретаций не оказало существенного влияния на финансовое положение или результаты деятельности Компании:

«Пенсионные планы с установленными выплатами: Взносы работников» – поправки к МСФО (IAS) 19 «Вознаграждения работникам». Поправки упрощают порядок учета взносов, не зависящих от стажа работника, в частности, взносов работников, рассчитываемых как фиксированный процент от заработной платы;

3.25 Стандарты, которые были выпущены, но еще не вступили в силу Ниже приводятся новые или пересмотренные стандарты и интерпретации, которые были выпущены, но еще не вступили в силу на дату финансовой отчетности Группы и не были применены Группой .

Группа намерена применить эти стандарты с даты их вступления в силу .

В мае 2014 года Совет по МСФО выпустил новый стандарт МСФО (IFRS) 15 «Выручка по контрактам с клиентами». МСФО (IFRS) 15 представляет собой единое руководство по учету выручки, а также содержит все требования к раскрытию соответствующей информации в финансовой отчетности. Новый стандарт заменяет стандарты МСБУ (IAS) 18 «Выручка», МСБУ (IAS) 11 «Контракты на строительство» и ряд интерпретаций положений МСФО касательно выручки. МСФО (IFRS) 15 вступает в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2017 г. и позднее;

досрочное применение стандарта разрешено. В настоящее время Компания анализирует влияние изменений, привносимых стандартом, на консолидированную финансовую отчетность .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

3. Существенные положения учетной политики (продолжение)

3.23 Стандарты, которые были выпущены, но еще не вступили в силу (продолжение) В мае 2014 года Совет по МСФО выпустил поправки к МСФО (IFRS) 11 «Совместная деятельность», под названием «Учет приобретения долей в совместных операциях». Данные поправки содержат разъяснения по учету инвестиций в совместные операции, представляющие собой отдельный бизнес, и требуют от покупателя такой доли применения принципов учета объединения бизнеса, заложенных в МСФО (IFRS) 3. Поправки к МСФО (IFRS) 11 вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2016 г. и позднее; досрочное применение поправок разрешено. В настоящее время Компания анализирует влияние изменений, привносимых поправками, на консолидированную финансовую отчетность .

В мае 2014 года Совет по МСФО выпустил поправки к МСБУ (IAS) 16 «Основные средства», и МСБУ (IAS) 38 «Нематериальные активы», под названием «Разъяснения по допустимым методам начисления амортизации». Данные поправки разъясняют, что методы амортизации, основанные на выручке, не могут рассматриваться как отражающие потребление будущих экономических выгод, заключенных в активе. Данные поправки вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2016 г. и позднее; досрочное применение поправок разрешено. Руководство Компании ожидает, что указанные поправки не окажут существенного влияния на консолидированную финансовую отчетность .

В июле 2014 года Совет по МСФО выпустил окончательную версию стандарта МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты». Окончательная версия стандарта МСФО (IFRS) 9 заменяет стандарт МСБУ (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка», а также все предыдущие версии стандарта МСФО (IFRS) 9. МСФО (IFRS) 9 сводит воедино новые требования к классификации, оценке и обесценению финансовых инструментов, а также к учету хеджирования. В отношении обесценения МСФО (IFRS) 9 заменяет модель понесенного убытка, применявшуюся в МСБУ (IAS) 39, на модель ожидаемого кредитного убытка, призванную обеспечить своевременность и полноту признания убытков по финансовым активам. МСФО (IFRS) 9 вступает в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2018 г. или позднее; досрочное применение стандарта разрешено. В настоящее время Компания анализирует влияние изменений, привносимых стандартом, на консолидированную финансовую отчетность .

В сентябре 2014 года Совет по МСФО выпустил поправки к МСФО (IFRS) 10 «Консолидированная финансовая отчетность» и МСБУ (IAS) 28 «Инвестиции в зависимые компании» под названием «Продажа или передача актива между инвестором и ассоциированной/совместной компанией» .

Данные поправки разъясняют, что при передаче (продаже) бизнеса от инвестора в ассоциированную/совместную компанию инвестор должен признать полную прибыль или убыток по сделке, в то время как прибыль или убыток от передачи актива, который не соответствует критериям бизнеса, представленным в МСФО (IFRS) 3 «Объединения бизнеса», должен быть признан с учетом доли владения независимого инвестора в ассоциированной/совместной компании. Поправки к МСФО (IFRS) 10 и МСБУ (IAS) 28 вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2016 г. и позднее; досрочное применение поправок разрешено. Указанные поправки не окажут существенного влияния на консолидированную финансовую отчетность, поскольку их требования уже соблюдены в учетной политике Компании .

В декабре 2014 года Совет по МСФО выпустил поправки к МСБУ (IAS) 1 «Представление финансовой отчетности». Данные поправки направлены на улучшение качества раскрытий в финансовой отчетности. Поправки вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2016 г. и позднее; досрочное применение поправок разрешено. Руководство Компании ожидает, что указанные поправки не окажут существенного влияния на консолидированную финансовую отчетность .

В январе 2016 года Совет по МСФО выпустил новый стандарт МСФО (IFRS) 16 «Аренда». МСФО (IFRS) 16 упраздняет классификацию аренды на операционную и финансовую и представляет собой Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение) единое руководство по учету аренды у арендополучателя. Наиболее существенным ожидаемым эффектом от внедрения нового стандарта является увеличение активов и финансовых обязательств на балансе арендополучателя. Новое руководство заменяет стандарт МСБУ (IAS) 17 «Аренда», а также соответствующие интерпретации положений МСФО касательно аренды. МСФО (IFRS) 16 вступает в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2019 г. и позднее; досрочное применение стандарта разрешено при условии, что его требования будут применяться одновременно с применением МСФО (IFRS) 15 «Выручка по контрактам с клиентами». В настоящее время Компания анализирует влияние изменений, привносимых стандартом, на консолидированную финансовую отчетность .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

4. Существенные учетные суждения, оценочные значения и допущения Суждения 4.1 Подготовка консолидированной финансовой отчетности Группы требует от ее руководства на каждую отчетную дату вынесения суждений, определения оценочных значений и допущений, которые влияют на указываемые в отчетности суммы выручки, расходов, активов и обязательств, а также на раскрытие информации об условных обязательствах. Однако неопределенность в отношении этих допущений и оценочных значений может привести к результатам, которые могут потребовать в будущем существенных корректировок к балансовой стоимости актива или обязательства, в отношении которых принимаются подобные допущения и оценки .

Оценочные значения и допущения 4.2 Основные допущения о будущем и прочие основные источники неопределенности в оценках на отчетную дату, которые могут послужить причиной существенных корректировок балансовой стоимости активов и обязательств в течение следующего финансового года, рассматриваются ниже .

В процессе применения учетной политики Группы руководство использовало следующие суждения, оказывающие наиболее существенное влияние на суммы, признанные в консолидированной финансовой отчетности:

Консолидация структурированной компании Группе принадлежит 19% акций компании ЗАО «Мотор–Авиа». Несмотря на это, Группа определила, что содержание взаимоотношений между Группой и ЗАО «Мотор–Авиа» указывает на то, что ЗАО «Мотор–Авиа» является структурированной компанией согласно МСФО (IFRS) 10, а также что Группа контролирует данную компанию. Соответственно, данная компания была включена в консолидированную финансовую отчетность Группы за 2015 год .

Оценка справедливой стоимости инвестиционной недвижимости Справедливая стоимость объектов инвестиционной недвижимости определялась на основании сравнения с аналогами, представленными на рынке. Доходный подход к оценке не применялся. В качестве причины, по которой такой подход не был применен, оценщиком указывается неопределенный с точки зрения перспектив рыночного оборота юридический статус земельных участков (бессрочное пользование) на которых находятся объекты инвестиционной недвижимости. С точки зрения возможности введения таких непрофильных активов в рыночный оборот, а также их стоимости, Группа собирается в дальнейшем отслеживать ситуацию с переоформлением данных земельных участков в собственность или долгосрочную аренду .

Обесценение нефинансовых активов Балансовая стоимость нефинансовых активов Группы, за исключением запасов и отложенных налоговых активов, пересматривается на конец каждого отчетного периода для выявления признаков обесценения. При наличии таких признаков проводится оценка возмещаемой стоимости актива .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

4. Существенные учетные суждения, оценочные значения и допущения (продолжение) Оценочные значения и допущения (продолжение) 4.2 Обесценение имеет место, если балансовая стоимость актива или подразделения, генерирующего денежные потоки, превышает его возмещаемую стоимость, которая является наибольшей из следующих величин: справедливая стоимость за вычетом затрат на продажу и ценность от использования. Оценка справедливой стоимости за вычетом затрат на продажу основана на имеющейся информации по имеющим обязательную силу коммерческим сделкам продажи аналогичных активов или на наблюдаемых рыночных ценах за вычетом дополнительных затрат, понесенных в связи с выбытием актива. Расчет ценности от использования основан на модели дисконтированных денежных потоков. Денежные потоки базируются на данных бюджета на следующие пять лет и не включают в себя деятельность по реструктуризации, по проведению которой у Группы еще не имеется обязательств, или существенные инвестиции в будущем, которые улучшат результаты активов проверяемого на предмет обесценения подразделения, генерирующего денежные потоки. Возмещаемая стоимость наиболее чувствительна к ставке дисконтирования, используемой в модели дисконтированных денежных потоков, а также к ожидаемым притокам денежных средств и темпам роста, использованным в целях экстраполяции .

Налоги Отложенные налоговые активы признаются по всем неиспользованным налоговым убыткам в той мере, в которой является вероятным получение налогооблагаемой прибыли, против которой могут быть зачтены налоговые убытки. Для определения суммы отложенных налоговых активов, которую можно признать в финансовой отчетности, на основании вероятных сроков получения и величины будущей налогооблагаемой прибыли, а также стратегии налогового планирования, необходимо существенное суждение руководства .

Пенсии и прочие вознаграждения работникам по окончании трудовой деятельности Стоимость предоставления вознаграждений по пенсионным планам с установленными выплатами и прочих льгот по окончании трудовой деятельности, а также приведенная стоимость обязательства по пенсионным выплатам устанавливается с использованием актуарного метода. Актуарный метод включает допущения о ставках дисконтирования, росте заработной платы в будущем, уровне смертности в период трудовой деятельности и после ее окончания, текучести кадров и будущем уровне оплаты труда и пенсионного обеспечения. Ввиду сложности оценки основных допущений и долгосрочного характера обязательств по планам с установленными выплатами подобные обязательства высокочувствительны к изменениям этих допущений. Все допущения пересматриваются на каждую отчетную дату .

Чистая стоимость реализации запасов Оценка чистой стоимости реализации запасов проводится исходя из наиболее надежных данных на дату оценки. Такая оценка учитывает колебания цен и затрат, непосредственно связанные с событиями, произошедшими после отчетной даты, при условии, что они подтверждают наличие условий, существовавших на конец отчетного периода. Указанные оценки могут оказать существенное влияние на балансовую стоимость запасов и на себестоимость реализации за отчетный период .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

4. Существенные учетные суждения, оценочные значения и допущения (продолжение) Оценочные значения и допущения (продолжение) 4.2 Гарантии Оценка суммы резервов на гарантийные обязательства проводится в соответствии с учетной политикой, определенной в п. 3.23 Примечаний. При оценке суммы резерва учитываются исторические данные и статистическая информация, имеющаяся по состоянию на дату оценки. При проведении оценки во внимание принимаются наиболее существенные претензии по гарантиями, имевшие место после отчетной даты. Указанные оценки могут оказать существенное влияние на сумму резерва на гарантийные обязательства и на себестоимость реализации за отчетный период .

Резерв по обесценению торговой дебиторской задолженности Создание резерва по обесценению торговой дебиторской задолженности производится на основе оценки руководством возможности возврата задолженности каждым покупателем. Значительные финансовые затруднения покупателя, возможность банкротства или финансовой реорганизации, дефолт или задержки платежей рассматриваются как индикаторы того, что задолженность потенциально может быть обесценена. Фактические результаты могут отличаться от этих оценок, если произошло ухудшение кредитоспособности основного покупателя или фактические дефолты оказались выше ожидаемых. Если руководство больше не ожидает погашения дебиторской задолженности, ее сумма списывается за счет соответствующего резерва. Будущие потоки денежных средств от погашения дебиторской задолженности, которая тестировалась на обесценение, рассчитываются на основе контрактных потоков денежных средств от активов, а также опыта руководства в отношении того, насколько такие суммы могут стать просроченными в результате прошлых событий убытка, учитывая успешность погашения просроченных сумм. Опыт предыдущих лет корректируется таким образом, чтобы отразить эффекты текущих условий, которые не были учтены в прошлых периодах, а также, чтобы исключить эффекты прошлых условий, которые не существуют в текущем периоде .

Определение справедливой стоимости условного вознаграждения Условное вознаграждение, возникающее в результате объединения бизнеса, оценивается по справедливой стоимости на дату приобретения как часть сделки по объединению бизнеса. Условное вознаграждение, классифицируемое в качестве актива или обязательства, которое является финансовым инструментом и попадает в сферу применения МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка», оценивается по справедливой стоимости, а изменения справедливой стоимости признаются либо в составе прибыли или убытка, либо как изменение ПСД .

Если условное вознаграждение не попадает в сферу применения МСФО (IAS) 39, оно оценивается согласно другому применимому МСФО. Если условное вознаграждение классифицируется в качестве капитала, оно впоследствии не переоценивается, и его погашение отражается в составе капитала .

Справедливая стоимость определяется на основе дисконтированных денежных потоков. Основные допущения, учитываемые при ее определении, представляют собой вероятность достижения каждого целевого показателя результатов деятельности, а также ставку дисконтирования .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

4. Существенные учетные суждения, оценочные значения и допущения (продолжение) Оценочные значения и допущения (продолжение) 4.2 Справедливая стоимость финансовых инструментов В случаях, когда справедливая стоимость финансовых инструментов и финансовых обязательств, признанных в отчете о финансовом положении, не может быть определена на основании данных активных рынков, она определяется с использованием методов оценки, включая модель дисконтированных денежных потоков. В качестве исходных данных для этих моделей по возможности используется информация с наблюдаемых рынков, однако в тех случаях, когда это не представляется практически осуществимым, требуется определенная доля суждения для установления справедливой стоимости. Суждения включают учет таких исходных данных как риск ликвидности, кредитный риск и волатильность. Изменения в допущениях относительно данных факторов могут оказать влияние на справедливую стоимость финансовых инструментов, отраженную в финансовой отчетности .

Затраты на разработку Затраты на разработку капитализируются в соответствии с учетной политикой. Первоначальная капитализация затрат основывается на суждении руководства о том, что технологическая и экономическая осуществимость подтверждены, как правило, когда проект по разработке продукта достигает определенной стадии в соответствии с установленной моделью осуществления проектов .

Для определения сумм, которые могут быть капитализированы, руководство принимает допущения в отношении ожидаемых будущих денежных потоков от проекта, ставок дисконтирования, которые будут применяться, и ожидаемого срока получения выгоды .

Обесценение основных средств На каждую отчетную дату Группа оценивает балансовую стоимость основных средств на предмет выявления признаков обесценения таких активов. Данный процесс требует применения суждения при оценке причин возможного обесценения, в том числе ряда факторов, таких как изменения в текущих условиях конкуренции, ожидание подъема в отрасли, увеличение стоимости капитала, изменения в возможностях относительно привлечения финансирования в будущем, технологическое устаревание, прекращение использования, текущая восстановительная стоимость и прочие изменения условий, указывающих на возникновение обесценения. При наличии таких признаков руководство оценивает возмещаемую стоимость актива, чтобы удостовериться, что она не снизилась до уровня ниже его балансовой стоимости .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

5. Приобретения, выбытия и изменения долей участия в дочерних компаниях Изменение неконтрольных долей участия ПАО «КУЗНЕЦОВ»

В июне 2014 года был зарегистрирован дополнительный выпуск 800 000 именных бездокументарных обыкновенных акций ПАО «КУЗНЕЦОВ» номинальной стоимостью 1 руб. каждая. Акции размещаются в ходе закрытой подписки в пользу АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ», ГК «РОСТЕХ», АО «Объединенная двигателестроительная корпорация» и Федерального агентства по управлению государственным имуществом (Росимущество). В результате сделки Группа получила вознаграждение денежными средствами в размере 1 209 млн.руб .

В 2015 году 504 099 акций данного выпуска были размещены, из которых 384 781 было приобретено АО «Объединенная двигателестроительная корпорация». Данный выпуск был размещен по цене 10 136 руб. за акцию .

В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в организации ПАО «КУЗНЕЦОВ» в 2015 году увеличилась с 73,28% до 74,99% .

По состоянию на 31 декабря 2014 г. 46 526 акций данного выпуска были размещены по цене 10 136 руб. за акцию. В результате сделки беспроцентные займы, полученные группой от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» и учтенные по амортизированной стоимости в общей сумме 146 млн.руб. были зачтены против причитающегося дополнительного вклада от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» в уставный капитал ПАО «КУЗНЕЦОВ». В январе 2014 года Группа получила вознаграждение денежными средствами 326 млн. руб. В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в организации ПАО «КУЗНЕЦОВ» снизилась в 2014 году с 77,41% до 73,28% .

ПАО «НПО «САТУРН»

В сентябре 2014 года в ходе закрытой подписки в пользу АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ», ГК «РОСТЕХ», АО «Объединенная двигателестроительная корпорация» и Федерального агентства по управлению государственным имуществом (Росимущество) дочерняя компания Группы ПАО «НПО «САТУРН» зарегистрировала выпуск 24 000 000 000 обыкновенных акций номинальной стоимостью 1 руб. каждая. Группа получила вознаграждение денежными средствами в размере 1 125 млн.руб .

В 2015 году 1 556 494 624 акции данного выпуска были размещены, из которых 431 634 000 акций было приобретено АО «Объединенная двигателестроительная корпорация В результате сделки беспроцентные займы, полученные ПАО «НПО «САТУРН» от АО «Объединенная двигателестроительная корпорация» в общей сумме 432 млн.руб. были зачтены против причитающегося дополнительного вклада от АО «Объединенная двигателестроительная корпорация»

в уставный капитал ПАО «НПО «САТУРН». Кроме того, в июле 2015 года Группа приобрела 1,03% акций дочерней компании ПАО «НПО «САТУРН» у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» .

В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в ПАО «НПО «САТУРН»

в 2015 году снизилась с 55,41% до 55,29% .

По состоянию на 31 декабря 2014 г. 9 383 240 612 акций данного выпуска были размещены. В результате сделки Группа получила вознаграждение денежными средствами в размере 8 059 млн.руб., а беспроцентные займы, полученные группой от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» и учтенные по амортизированной стоимости в общей сумме 1 324 млн.руб. были зачтены против причитающегося дополнительного вклада от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» в уставный капитал ПАО «НПО «САТУРН». В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в ПАО «НПО «САТУРН» в 2014 году снизилась с 74,85% до 55,41% .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

5. Приобретения, выбытия и изменения долей участия в дочерних компаниях (продолжение) Изменение неконтрольных долей участия (продолжение) ЗАО «ВолгАэро» и ЗАО «Новые инструментальные решения»

В результате изменения эффективной доли участия Группы в организации ПАО «НПО «САТУРН» с 55,41% до 55,29% снизилась эффективная доля владения Группы в организации ЗАО «ВолгАэро» и ЗАО «Новые инструментальные решения», 75,25% и 50,02% акций которых соответственно владеет ПАО «НПО «САТУРН» .

В 2015г. эффективная доля участия Группы в 2015 году в организациях ЗАО «ВолгАэро» снизилась с 41,69% до 41,61% и в ЗАО «Новые инструментальные решения» – с 27,72% до 27,66% .

ПАО «УМПО»

В 2015 году Группа приобрела 0,53% акций в дочерней компании ПАО «УМПО» у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» и 0,13% у миноритариев на внешнем рынке, а ПАО «УМПО» выкупило 3,28% собственных акций. В тоже время эффективная доля участия Группы в ПАО «НПО «САТУРН», которое владеет 22,26% голосующих акций ПАО «УМПО», снизилась в 2015 году с 55,41% до 55,29% .

В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в 2015 году в организации ПАО «УМПО» снизилась с 67,09% до 64,44% .

В ноябре 2013 года дочерняя компания Группы, ПАО «УМПО», зарегистрировала выпуск 240 000 000 обыкновенных акций номинальной стоимостью 1 руб. каждая. По состоянию на 31 декабря 2014 г. 86 617 619 акций данного выпуска были размещены в пользу АО «ОПК «Оборонпром». В результате сделки Группа в 2014 году получила вознаграждение денежными средствами в размере 1 061 млн.руб. В марте 2014 года Группа дополнительно приобрела у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» 55 578 589 обыкновенных акций ПАО «УМПО» путем обмена на 100% пакеты акций ЗАО «Инструментальный завод–ПМ» и ЗАО «РЭМОС–ПМ». В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в 2014 году в организации ПАО «УМПО» снизилась с 67,52% до 67,09% .

ЗАО «Уфа-Авиагаз», ООО «ГТД Аналитик», ООО «ДБА-Инжиниринг», ЗАО «Инвест Альянс», ООО Пансионат «Головинка» и ОАО «УК «Уфимские моторы» .

В результате изменения эффективной доли участия Группы по состоянию на 31 декабря 2015 г. в дочерней компании ПАО «УМПО» с 67,09% до 64,44% снизилась эффективная доля участия Группы в организациях ЗАО «Уфа-Авиагаз», ЗАО «Инвест Альянс» и ОАО «УК «Уфимские моторы», 100% акциями которых владеет ПАО «УМПО» .

В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в 2015 году в организациях ЗАО «Уфа-Авиагаз», ЗАО «Инвест Альянс» и ОАО «УК «Уфимские моторы»

снизилась с 67,09% до 64,44% .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

5. Приобретения, выбытия и изменения долей участия в дочерних компаниях (продолжение) Изменение неконтрольных долей участия (продолжение) ОАО «Авиадвигатель»

В результате изменения эффективной доли участия Группы в организации ПАО «НПО «САТУРН» с 55,41% до 55,29% снизилась эффективная доля владения Группы в организации ООО «Мотор-Авиа», которое владеет 10,00% акций ОАО «Авиадвигатель» .

В результате вышеуказанной операции эффективная доля участия Группы в 2015 году в организации ОАО «Авиадвигатель» снизилась с 79,11% до 78,35% .

АО «570 АРЗ»

В ноябре 2015 года в ходе закрытой подписки в пользу АО «Объединенная двигателестроительная корпорация» и Министерства Обороны РФ дочерняя компания Группы АО «570 АРЗ»

зарегистрировала выпуск 50 578 обыкновенных акций номинальной стоимостью 1 000 руб. каждая .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. 50 577 акций данного выпуска были размещены. В результате сделки Группа получила вознаграждение денежными средствами в размере 53 864 млн.руб. В результате вышеуказанных операций эффективная доля участия Группы в АО «570 АРЗ» снизилась в 2015 году с 74,15% до 64,08% .

ОАО «Пермский моторный завод»

В октябре 2013 года в ходе закрытой подписки в пользу АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ», ГК «РОСТЕХ», АО «ОДК» и Федерального агентства по управлению государственным имуществом (Росимущество) дочерняя компания Группы ОАО «Пермский моторный завод» зарегистрировала выпуск 5 461 696 обыкновенных акций номинальной стоимостью 100 руб. каждая. В 2015 году 1 378 717 акции данного выпуска было приобретено АО «Объединенная двигателестроительная корпорация» .

В результате вышеуказанной операции эффективная доля участия Группы в организации ОАО «Пермский моторный завод» в 2015 году увеличилась с 94,01% до 94,89%, а эффективная доля участия Группы в организации ЗАО «ПМ-Недвижимость» снизилась с 100,00% до 94,89% ОАО «Уфимский машиностроительный завод»

В ноябре 2015 года по решению учредителей–дочерней компании Группы ПАО «УМПО» было ликвидировано ОАО «Уфимский машиностроительный завод». Ликвидация общества не оказала влияния на консолидированную финансовую отчетность Группы .

ООО «ГТД Аналитик»

В ноябре 2014 года по решению учредителей–дочерней компании Группы ПАО «УМПО» было ликвидировано ООО «ГТД Аналитик». Ликвидация общества не оказала влияния на консолидированную финансовую отчетность Группы .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

6. Сравнительная информация Сравнительная информация за 2014 год была пересчитана и включает эффект, возникший от приобретения в 2015 году дочерних компаний от компаний, находящихся под общим контролем Правительства РФ. Эффект пересчета сравнительных данных от приобретения составил следующие цифры: увеличение выручки на 2 851 млн. руб., увеличение операционной прибыли на 636 млн. руб., увеличение убытка за отчетный период на 75 млн. руб., увеличение активов на 4 999 млн. руб., увеличение пассивов на 1 649 млн. руб., уменьшение чистых активов на 7 321 млн. руб .

–  –  –

Компания не зависит ни от кого из своих крупнейших покупателей или какого-либо одного покупателя. По состоянию на 31 декабря 2015 г. сумма текущей задолженности перед Компанией ее крупнейшего покупателя составляла 6 467 млн. руб., или около 14,5% общей суммы торговой дебиторской задолженности Компании .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

–  –  –

Прочие операционные расходы включают расходы на услуги сторонних организаций по работам непроизводственного характера, затраты на содержание зданий, не используемых в производственных целях, и прочие индивидуально не значительные виды расходов .

–  –  –

На текущий налог на прибыль для некоторых компаний Группы Пермского региона и Самарской области установлена пониженная ставка в размере 15,5%, что обусловлено региональным законом в отношении организаций, осуществляющих научные исследования и разработки в области естественных и технических наук и производящих летательные аппараты, включая космические .

(а) Признанные отложенные налоговые активы и обязательства Различия между МСФО и соответствующими налоговыми базами приводят к возникновению временных разниц между балансовой стоимостью отдельных активов и обязательств для целей финансовой отчетности и для целей налогообложения. Отложенные налоговые активы и обязательства рассчитываются по ставке, применение которой ожидается в период восстановления временных разниц, исходя из ставок и законодательных норм, действующих или введенных в действие на конец отчетного периода .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

–  –  –

Срок действия убытков, уменьшающих налоговую базу последующих периодов, истекает в 2016–2025 годах. По состоянию на 31 декабря 2015 г. Группа имеет накопленные налоговые убытки в сумме налогового эффекта на 10 610 млн. руб. (31 декабря 2014 г.: 9 775 млн. руб.), которые образовались в период с 2007 по 2015 год. Эти убытки могут быть зачтены против будущей налогооблагаемой прибыли .

В связи с данными налоговыми убытками был частично признан отложенный налоговый актив в 2 млн .

руб. на 31 декабря 2015 г. (на 31 декабря 2014 г.: 29 млн. руб.). Оставшаяся сумма налоговых убытков не была признана в качестве отложенного налогового актива в связи с тем, что вероятность получения в будущем такой налогооблагаемой прибыли, за счет которой Группа может их реализовать, невелика .

На 31 декабря 2015 и 2014 гг. Группа не имела признанного отложенного налогового обязательства по налогам, которые будут подлежать выплате по нераспределенной прибыли некоторых дочерних компаний, ассоциированных компаний или совместных предприятий Группы .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

15. Налог на прибыль (продолжение) (б) Непризнанные отложенные налоговые обязательства (продолжение) Группа установила, что нераспределенная прибыль ее дочерних компаний, совместных предприятий или ассоциированной компании не будет распределена в обозримом будущем, поскольку:

Группа имеет договоренность с ассоциированными компаниями в отношении того, что • прибыль ассоциированных компаний не будет распределяться без одобрения Группы. По состоянию на отчетную дату материнская компания не предусматривает выдачу такого одобрения;

совместное предприятие Группы не может распределять свою прибыль без одобрения всех • участников совместной деятельности. На отчетную дату материнская компания не предусматривает выдачу такого одобрения .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. временные разницы, связанные с инвестициями в дочерние, ассоциированные компании и совместные предприятия, по которым не было признано отложенное налоговое обязательство, в совокупности составляют 3 931 млн. руб.

(31 декабря 2014 г.:

882 млн. руб.) .

Как указано в Примечании 26, дивиденды могут быть выплачены только из чистой прибыли, определенной в соответствии с российскими стандартами бухгалтерского учета. Выплата дивидендов Компанией основному акционеру Группы не влечет последствий в отношении налога на прибыль .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

16. Основные средства (продолжение) Основные средства в залоге и прочие ограничения на использование основных средств (а) Остаточная стоимость основных средств, находящихся в залоге под обеспечение банковских кредитов, на 31 декабря 2015 г. составляет 5 279 млн. руб. (31 декабря 2014 г.: 2 045 млн. руб.). Деятельность Группы по производству и продаже продукции военного назначения регулируется Законом РФ №5485– 1 «О государственной тайне», подписанным Президентом Российской Федерации 21 июля 1993 г. В соответствии с указанным законом государственной тайной являются защищаемые государством сведения в области его внешнеэкономической деятельности, распространение которых может нанести ущерб безопасности Российской Федерации. Передача сведений, составляющих государственную тайну, осуществляется с разрешения соответствующего органа государственной власти только организациям, имеющим лицензии на проведение работ с использованием сведений соответствующей степени секретности, или гражданам, имеющим соответствующий допуск. Кроме того, отдельные объекты основных средств Общества входят в состав мобилизационного резерва государства, и на них также распространяется действие Закона РФ «О государственной тайне». Остаточная стоимость основных средств, продажа которых ограничена в соответствии с государственной военной программой, принятой Правительством РФ, составляет Ноль на 31 декабря 2015 г. (31 декабря 2014 г.:

9 млн. руб.) .

Финансовая аренда производственного оборудования(б)

Группа арендует производственное оборудование по договорам финансовой аренды. На 31 декабря 2015 г. чистая остаточная стоимость такого оборудования, составляла 534 млн. руб. (31 декабря 2014 г.: 624 млн. руб.). Залоговым обеспечением обязательств финансовой аренды Группы является взятое в аренду оборудование .

Амортизация(в)

В 2015 году амортизация основных средств в сумме 4 392 млн. руб. была включена в состав себестоимости реализации; 545 млн. руб. в состав административных расходов; 13 млн. руб. в состав коммерческих расходов. Сумма начисленной амортизации в составе себестоимости была уменьшена на 250 млн. руб. за счет полученной субсидии в виде займа от АО «ОПК «Оборонпром» (см .

Примечание 27) .

В 2014 году амортизация основных средств в сумме 4 074 млн. руб. была включена в состав себестоимости реализации; 490 млн. руб. в состав административных расходов; 10 млн. руб. в состав коммерческих расходов, 15 млн. руб. в состав затрат на исследования и разработки. Сумма начисленной амортизации в составе себестоимости была уменьшена на 255 млн. руб. за счет полученной субсидии в виде займа от АО «ОПК «Оборонпром» (см. Примечание 27) .

Использование полностью амортизированных основных средств (г) По состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг. общая первоначальная стоимость остающихся в эксплуатации полностью амортизированных и обесцененных основных средств составляла 24 862 млн. руб. и 15 666 млн. руб. соответственно .

Тест на обесценение (д) По состоянию на 31 декабря 2015 г. Группа провела анализ возмещаемой стоимости основных средств в рамках анализа долгосрочных активов на обесценение на отчетную дату. По результатам проведенной оценки возмещаемой стоимости Группа признала убыток от обесценения основных средств в размере 2 100 млн. руб., который был отражен в составе прочих операционных расходов за 2015 год и относится к единицам, генерирующим денежные потоки, как описано ниже (сумма убытка от обесценения основных средств за 2014 год: 4 915 млн. руб.) .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

16. Основные средства (продолжение) (д) Тест на обесценение (продолжение) Возмещаемая стоимость каждой единицы, генерирующей денежные потоки, была определена на основании оценки стоимости от ее использования. Расчет стоимости от использования основан на прогнозах будущих денежных потоков, которые в свою очередь определяются на основании фактических результатов деятельности, бизнес–плана, утвержденного руководством, и соответствующей ставки дисконтирования, которая отражает временную стоимость денег и риски, сопутствующие операционной деятельности Группы .

При проведении теста на обесценение были применены следующие допущения:

Активы были сгруппированы в 9 единиц, генерирующих денежные потоки (ЕГДП);

• Денежные потоки прогнозировались на основе фактических результатов операционной • деятельности исходя из бизнес–плана на 2016–2021 годы;

Цены продаж прогнозировались исходя из фактических цен на продукцию Группы в 2015 году • с учетом их повышения на уровень индекса цен производителей в каждом последующем году;

Темп роста продаж в 2016–2021 годах определяется по военному, гражданскому и • энергетическому направлениям. При прогнозировании объемов продаж по военному направлению использовались Государственная программа вооружения и Гособоронзаказ. При прогнозировании объемов продаж по гражданскому направлению использовались маркетинговые прогнозы Группы, а также стратегии развития крупных заказчиков: ОАО «Газпром» и ОАО «ОАК». При прогнозировании объемов продаж по энергетическому направлению использовались стратегии развития крупных заказчиков: ОАО «Газпром» и заказчиков из нефтяной отрасли;

Начиная с 2022 года выручка прогнозируется исходя из фактической величины выручки • компании в 2021 году с учетом ее повышения на уровень индекса цен производителей в каждом последующем прогнозном периоде;

Рост прямых затрат на единицу продукции в 2016–2021 годах спрогнозирован с учетом • фактической структуры себестоимости;

При определении возмещаемой величины основных средств и нематериальных активов • применялись ставки дисконтирования до вычета налогов, которые были рассчитаны на основе средневзвешенной стоимости капитала.

Ниже указаны ставки дисконтирования до вычета налогов, которые были рассчитаны на основе средневзвешенной стоимости капитала для существенных ЕГДП:

–  –  –

Числовые значения основных допущений отражают оценку руководством будущих тенденций развития отрасли производства двигателей и основаны на данных за прошлые периоды, полученных как из внешних, так и внутренних источников .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

16. Основные средства (продолжение) (д) Тест на обесценение (продолжение) Руководство полагает, что значения, полученные от использования основных допущений, и расчетные оценки представляют собой наиболее реалистичную оценку тенденций развития отрасли в будущем .

Руководство Группы идентифицировало основное допущение, при изменении которого балансовая стоимость основных средств может превысить возмещаемую стоимость данных основных средств, рассчитанную используя метод дисконтированных денежных потоков .

Данное допущение следующее:

в случае повышения ставки дисконтирования на 5% убыток от обесценения основных возрастет • на 1 133 млн. руб .

Ниже представлен анализ убытков от обесценения основных средств и нематериальных активов для существенных ЕГДП:

ОАО «ММП им. В.В. Чернышева»

В 2015 году убыток от обесценения в сумме 217 млн. руб. (2014 г.: 308 млн. руб.) представляет собой уменьшение стоимости специализированных основных средств ОАО «ММП им. В.В. Чернышева» до их возмещаемой величины. Возмещаемая стоимость этих основных средств была определена исходя из ценности использования активов организации до конца срока их полезного использования .

ОАО «Пермский моторный завод»

В результате проведенного теста в 2015 и 2014 годах не было признано убытка от обесценения .

ПАО «КУЗНЕЦОВ»

В 2015 году убыток от обесценения в сумме 225 млн. руб. (2014 г.: 789 млн. руб.) представляет собой уменьшение стоимости специализированных основных средств ПАО «КУЗНЕЦОВ» до возмещаемой величины. Возмещаемая стоимость этих основных средств была определена исходя из ценности использования активов организации до конца срока их полезного использования .

ПАО «НПО «САТУРН»

В 2015 году не был признан убыток от обесценения (2014 г.: 2 440 млн. руб.) представляет собой уменьшение стоимости специализированных основных средств ПАО «НПО «САТУРН» до возмещаемой величины. Возмещаемая стоимость этих основных средств была определена исходя из ценности использования активов организации до конца срока их полезного использования .

ОАО «Климов»

В 2015 году убыток от обесценения в сумме 631 млн. руб. (2014 г.: 1 120 млн. руб.) представляет собой уменьшение стоимости специализированных основных средств ОАО «Климов» до возмещаемой величины. Возмещаемая стоимость этих основных средств была определена исходя из ценности использования активов организации до конца срока их полезного использования .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

16. Основные средства (продолжение) (д) Тест на обесценение (продолжение) ОАО «Сатурн – Газовые турбины»

В 2015 году убыток от обесценения в сумме 809 млн. руб. (2014: ноль) представляет собой уменьшение стоимости специализированных основных средств ОАО «Сатурн – Газовые турбины» до возмещаемой величины. Возмещаемая стоимость этих основных средств была определена исходя из ценности использования активов организации до конца срока их полезного использования .

ОАО «Стар»

В результате теста, проведенного в 2015 и 2014 году, не было признано убытка от обесценения .

ОАО «Авиадвигатель»

В 2015 году убыток от обесценения в сумме 83 млн. руб. (2014: ноль) представляет собой уменьшение стоимости специализированных основных средств ОАО «Авиадвигатель» до возмещаемой величины. Возмещаемая стоимость этих основных средств была определена исходя из ценности использования активов организации до конца срока их полезного использования .

ОАО «НПП «Мотор»

В 2015 году убыток от обесценения в сумме 135 млн. руб. (2014 г.: 258 млн. руб.) представляет собой уменьшение стоимости специализированных основных средств ОАО «НПП «Мотор» до возмещаемой величины. Возмещаемая стоимость этих основных средств была определена исходя из ценности использования активов организации до конца срока их полезного использования .

(е) Капитализированные затраты по займам Сумма затрат по займам, капитализированных в течение года, закончившегося 31 декабря 2015 г., составила 257 млн. руб. (2014: 399 млн. руб.) Ставка, используемая для определения суммы затрат по займам, подлежащих капитализации, составила 7,32% (9,7%) и представляет собой эффективную ставку процента по займам .

–  –  –

По состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг. руководство Группы провело оценку справедливой стоимости самостоятельно. Справедливая стоимость объектов инвестиционной недвижимости определялась на основании сравнения с аналогами, представленными на рынке. Выбытия инвестиционной недвижимости в течение 2015 года связаны с продажей непрофильных активов, ранее сдаваемых в аренду .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

–  –  –

По состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг. Компания не имела объектов нематериальных активов с неопределенным сроком полезного использования. По состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг. не имелось нематериальных активов, находящихся в залоге .

Убытки от обесценения В результате проведенного теста на обесценение в 2015 году группа не признала убытка от обесценения в части нематериальных активов (2014 год: 281 млн. руб.). Чистая сумма убытка от обесценения включена в состав прочих операционных расходов (см. Примечание 13) в 2014 году .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

19. Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия

Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия включали:

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

19. Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия (продолжение) RUS Gas Turbines Holdings B.V .

В декабре 2010 года Группа совместно с ОАО «ИНТЕР РАО» и компанией General Electric Energy Holdings Vostok B.V. учредила ассоциированную компанию RUS GAS Turbines Holdings B.V. Группе принадлежит 25% доли в уставном капитале ассоциированной компании. В сентябре 2015 года Группа вложила 75 млн.руб. в качестве оплаты дополнительной эмиссии акций. Целью учреждения компании является участие в производстве и реализации высокопроизводительных промышленных газовых турбин в Российской Федерации. Доля Группы по состоянию на 31 декабря 2015 г. не изменилась и составляет 25% .

–  –  –

ОАО «Металлист–Самара»

16 декабря 2011 г. АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» внесло 25,67% обыкновенных акций ОАО «Металлист–Самара», которое занимается производством и ремонтом узлов авиационной техники и ракетной техники, в оплату дополнительных акций, выпущенных АО «ОДК». Указанные акции были оценены в 450 млн. руб. На основании проведенного распределения стоимости сделки руководство Группы оценило гудвил, связанный с данной операцией, в 150 млн. руб .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

19. Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия (продолжение) ОАО «Металлист–Самара» (продолжение) Ниже представлены данные о финансовом положении и результатах операционной деятельности

ОАО «Металлист–Самара» по состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг.:

–  –  –

ЗАО «Полуево–Инвест»

В 2011 году Группа приобрела 38,97% акций в уставном капитале компании ЗАО «Полуево–Инвест»

за 268 млн. руб. ЗАО «Полуево–Инвест» предоставляет услуги по проведению сертификационных испытаний газотурбинных двигателей. На основании проведенного распределения стоимости сделки руководство Группы оценило гудвил, связанный с данной операцией, в 16 млн. руб .

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

19. Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия (продолжение) ЗАО «Полуево–Инвест» (продолжение)

–  –  –

ЗАО «Волжский дизель имени Маминых»

24 октября 2011 г. Группа приобрела 25% + 1 акция в холдинговой компании ЗАО «Волжский дизель имени Маминых» (ЗАО «ВДМ»), которая занимается производством, сервисным обслуживанием и ремонтом дизельных и газовых двигателей, дизель–генераторов и газопоршневых электростанций, за 200 млн. руб .

24 октября 2011 г. ЗАО «ВДМ» предоставил заем Группе в размере 200 млн. рублей со сроком погашения до 31 декабря 2015 г. по ставке 12,2% годовых, который был использован Группой на приобретение доли в уставном капитале в ЗАО «ВДМ» (Примечание 31). На дату утверждения отчетности указанный заем не погашен .

На основании проведенного распределения стоимости сделки руководство Группы оценило гудвил, связанный с данной операцией, в 15 млн. руб .

Ниже представлены данные о финансовом положении и результатах операционной деятельности

ЗАО «Волжский дизель имени Маминых» по состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг.:

–  –  –

ЗАО «Искра–Авигаз»

В 2010 году Группа приобрела 24,5% акций в компании ЗАО «Искра–Авигаз», которая занимается производством газотурбиновых установок, за 149 млн. руб. На основании проведенного распределения стоимости сделки руководство Группы оценило гудвил, связанный с данной операцией, в 2 млн. руб .

–  –  –

PowerJet S.A. (совместное предприятие) В 2009 году Группа увеличила долю участия в уставном капитале компании PowerJet S.A. до 50%. В результате балансовая стоимость вложения составила 66 млн. руб. Компания была создана совместно с французской компанией Snecma и участвует вместе с Группой в программе по разработке и производству двигателей «SaM–146». В декабре 2011 году Группа выкупила 50% дополнительной эмиссии акций компании PowerJet S.A., вложив денежные средства в размере 227 млн. руб .

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

19. Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия (продолжение) ОАО «Омское Моторостроительное Конструкторское Бюро»

В июне 2005 г. Группа приобрела за 3,5 млн.руб. 19,6% долю в уставном капитале ОАО «ОМКБ», которая была учтена в качестве финансового актива, имеющего в наличии для продажи в соответствии с МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка». ОАО «ОМКБ»

занимается разработкой, производством и ремонтом малоразмерных газотурбинных двигателей гражданского применения. 15 июня 2012 г. Группа приобрела дополнительную 14% долю в уставном капитале ОАО «ОМКБ» за 35 млн.руб. В результате данного приобретения Группа приобрела существенное влияние над ОАО «ОМКБ». Но основании проведенного распределения стоимости сделки руководство группы оценило гудвил по данной сделке, равным нулю .

–  –  –

ОАО «Уральский завод гражданской авиации»

29 августа 2012 г. АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» внесло 49,10% обыкновенных акций ОАО «Уральский завод гражданской авиации» (ОАО «УЗГА»), которое занимается ремонтом авиационных двигателей и редукторов, в оплату дополнительных акций, выпущенных ОАО «УК ОДК». Указанные акции были оценены в 866 млн. руб. На основании проведенного распределения стоимости сделки руководство Группы признало доход от выгодного приобретения инвестиции в ассоциированную компанию в 236 млн. руб .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

19. Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия (продолжение) ОАО «Уральский завод гражданской авиации» (продолжение)

–  –  –

Прочие ассоциированные и совместные предприятия Группа также имеет существенное влияние на ЗАО «РеМО», ЗАО «Пауэр Джет», ЗАО «ЭФ «АВИЭКУС», ООО «Турборус», ЗАО «Смартек», ЗАО «Комбинат питания НПО «Сатурн» и ЗАО «Двигатели «ВКМС», акциями и/или долями владения которых владеет от 20% до 50% .

Доля Группы в прибыли прочих ассоциированных компаний составляет 16 млн.руб .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

19. Инвестиции в ассоциированные компании и совместные предприятия (продолжение) Прочие ассоциированные и совместные предприятия (продолжение)

–  –  –

В 2015 году уменьшение списания стоимости запасов, признанное в составе себестоимости реализации в результате списания стоимости запасов до чистой стоимости реализации, составило 777 млн. руб. и в 2014 увеличение списания стоимости запасов составило 800 млн. руб .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. балансовая стоимость запасов, предоставленных Группой в качестве обеспечения под полученные кредиты и займы, составила 537 млн. руб.

(31 декабря 2014 г.:

4 157 млн. руб.)

–  –  –

Прочая дебиторская задолженность включает задолженность по расчетам с АО «Рособоронэкспорт»

в рамках договоров комиссии на поставку двигателей в Китай, Индию и др. страны, а также задолженность по расчетам с арендаторами, таможенными органами и прочие индивидуально незначительные виды дебиторской задолженности. Балансовая стоимость дебиторской задолженности покупателей и заказчиков приблизительно соответствует ее справедливой стоимости .

Их справедливые стоимости относятся к уровню 3 по иерархии справедливой стоимости, как определено в Примечании 33 .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

21. Торговая и прочая дебиторская задолженность (продолжение)

–  –  –

(а) Краткосрочные банковские депозиты Процентные ставки по банковским депозитам в рублях по состоянию на 31 декабря 2015г .

составляют 0,01%–11,30% годовых. Процентные ставки по данным банковским депозитам по состоянию на 31 декабря 2014 г. составляют от 10,45% до 17,0% годовых .

Первоначальный срок до погашения по вышеуказанным депозитам составляет более трех месяцев, оставшийся срок до погашения составляет менее одного года .

(б) Займы выданные

Возрастная структура займов выданных представлена ниже:

–  –  –

23. Прочие финансовые активы (продолжение) (б) Займы выданные (продолжение) В мае 2011 года Группа выдала необеспеченный заем компании PowerJet S.A., в размере 2 млн. долларов США с процентной ставкой 7% годовых и первоначальным сроком погашения 31 мая 2013 г .

В декабре 2012 года Группа выдала необеспеченный заем компании PowerJet S.A., в размере 10,2 млн .

долларов США с процентной ставкой 7% годовых и сроком погашения 31 мая 2014 г. В 2013 году Группа выдала дополнительный необеспеченный заем компании PowerJet S.A. в размере 3,9 млн .

долларов США с процентной ставкой 7% годовых и сроком погашения 31 мая 2014 г .

В 2015 года Группа пролонгировала срок погашения данных займов до 31 декабря 2016 г .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. текущая стоимость всех займов, выданных совместному предприятию PowerJet S.A., составила 1 165 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г.: 867 млн. руб.) .

В декабре 2013 года Группа выдала необеспеченные рублевые займы своей ассоциированной компании ОАО «ОМКБ» на сумму 100 млн. руб. с процентной ставкой 12% годовых. В 2015 году займ был пролонгирован до 2016 года. Также в декабре 2015 года компании ОАО "ОМКБ" был выдан необеспеченный рублевый займ на сумму 50 млн. руб. с процентной ставкой 14% годовых и погашением в 2016 году .

В августе 2012 года Группа выдала необеспеченный рублевый заем компании ООО «Авиапромлизинг» в размере 123 млн. руб. с процентной ставкой 4% годовых и сроком погашения до 28 августа 2014 г .

Непогашенная задолженность по состоянию на 31 декабря 2015 г. составила 5 млн. рублей .

Амортизированная стоимость займа была рассчитана с применением соответствующей рыночной ставки 16,21% годовых и по состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг. амортизированная стоимость данных займов составила 5 млн. руб. и 7 млн. руб .

В июне 2014 года Группа выдала беспроцентный необеспеченный заем компании ООО «Центр» в размере 24 млн. рублей со сроком погашения до июня 2018 года. Задолженность по состоянию на 31 декабря 2015 г. составила 12 млн. рублей .

Задолженность по займам, выданным прочим компаниям по состоянию на 31 декабря 2015 г. составила 21 млн. рублей .

Займы сотрудникам предоставляются Группой, в основном, для целей приобретения жилья. На 31 декабря 2015 г. долгосрочные займы, выданные Группой сотрудникам, в сумме 146 млн. руб. были предоставлены на беспроцентных условиях (на 31 декабря 2014 г.: 121 млн. руб.) .

На 31 декабря 2015 г. справедливая стоимость беспроцентных займов выданных сотрудникам, дисконтированная по эффективной ставке 16,21%, составила 199 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г.: 242 млн. руб.) .

Займы, выданные компаниям, предоставлены, в основном, связанным сторонам. Цели, сроки погашения и процентные ставки в отношении наиболее значительных займах, выданных Группой связанным сторонам, раскрыты в Примечании 35 к данной консолидированной финансовой отчетности .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

23. Прочие финансовые активы (продолжение) (в) Векселя к получению В июле 2014 года Группа приобрела дисконтные векселя, выпущенные АО «НПЦ газотурбостроения «Салют» номинальной стоимостью 323 млн. руб. со сроками погашения в 2014–2024 годах за 208 млн. руб .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. текущая стоимость данных векселей составила 233 млн. руб .

(на 31 декабря 2014 г.: 206 млн. руб.) .

–  –  –

Согласно лицензионному соглашению с ФГБУ «Федеральное агентство по правовой защите результатов интеллектуальной деятельности военного, специального и двойного назначения» (ФГБУ «ФАПРИД») Группа выплачивает лицензионный сбор по каждому экспортному контракту. На 31 декабря 2015г. отражена предоплата за лицензионный сбор в сумме 102 млн. руб. (2014г.: 284 млн .

руб.) и 0 млн. руб. (2014 г.: 45 млн. руб.), относящийся к товарам, реализация которых предполагается в 2017 году и последующих периодах, соответственно .

В 2013 и 2014 годах Группа через свое дочернее предприятие ПАО «УМПО» заключила договоры комиссии с ОАО «Рособоронэкспорт» на поставку двигателей. Поставки будут осуществляться согласно установленному графику до конца 2016 года. В соответствии с указанным договором, помимо агентского вознаграждения Группа выплачивает ОАО «Рособоронэкспорт» маркетинговый сбор .

В марте 2011 года Группа через свое дочернее предприятие ПАО «НПО «САТУРН» заключила договор комиссии с ОАО «Рособоронэкспорт» на поставку 190 двигателей в Китай. Поставки будут осуществляться согласно установленному графику до конца 2015 года. В соответствии с указанным договором Группа выплачивает ОАО «Рособоронэкспорт» комиссионное вознаграждение .

На 31 декабря 2015 и 2014 гг. Группа отразила краткосрочную и долгосрочную части этих авансов, связанных с уплатой соответствующих комиссионного вознаграждения и маркетингового сбора .

Авансы выданные, включенные в состав прочих внеоборотных активов, относятся к авансам за товарно–материальные ценности с датой исполнения обязательств свыше года .

Часть остатка по налогу на добавленную стоимость к возмещению, относящегося к реализации экспортной продукции Группы, показывается в составе прочих внеоборотных активов .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

–  –  –

По состоянию на 31 декабря 2015 г. краткосрочные депозиты размещены Группой в ОАО "Банк ВТБ", ПАО «Сбербанк», ОАО "Промсвязьбанк", Банк "ФК "Открытие" и других банках на срок от одного дня до трех месяцев со ставкой от 0,01% до 11,30% (на 31 декабря 2014 г.: 10,45% до 17,00%) .

26. Капитал Обыкновенные акции, выпущенные и полностью оплаченные

–  –  –

Уставный капитал Компании на 31 декабря 2015 г. и на 31 декабря 2014 г. состоит из 9 514 555 и 6 176 915 соответственно разрешенных к выпуску, выпущенных и находящихся в обращении обыкновенных акций номиналом 1 000 руб. каждая .

В 2015г. в оплату дополнительной эмиссии акций Компании в количестве 3 267 668 шт. Группа получила от Государственной корпорации «Ростех» имущественный взнос денежными средствами в размере 21 000 млн. руб. и акциями ОАО «218 Авиационный ремонтный завод», ОАО «570 Авиационный ремонтный завод», ОАО «712 Авиационный ремонтный завод», АО «Арамильский авиационный ремонтный завод» оценочной стоимостью 2 759 млн. руб .

В оплату дополнительной эмиссии акций Компании в количестве 69 972 шт. Группа получила от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» имущественный взнос акциями ЗАО «ПМ-Недвижимость», ПАО «НПО «САТУРН» оценочной стоимостью 509 млн. руб .

Планируется, что государственная регистрация дополнительных выпусков ценных бумаг будет завершена до конца 2016г .

Стоимость акции в соответствии с ценой размещения равна 7 271 руб. Общая сумма эмиссионного дохода, полученного Группой в 2015г. составила 20 930 млн. руб .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. основными акционерами Компании являлись АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» (65,66% акций), Государственная корпорация «Ростех» (34,33% акций) и ООО «Центр технологической компетенции Лопатки» (0,01% акций), а по состоянию на 31 декабря 2014 г .

- АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» (99,99% акций) и ООО «Центр технологической компетенции Лопатки» (0,01% акций) .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

26. Капитал (продолжение)Объявленные и выплаченные дивиденды

В соответствии с российским законодательством Компания распределяет прибыль в качестве дивидендов или переводит ее в состав резервов на основе данных бухгалтерской отчетности, подготовленной в соответствии с российскими правилами бухгалтерского учета. Выплата дивидендов и прочее распределение прибыли осуществляются на основе бухгалтерской отчетности Компании, подготовленной в соответствии с требованиями российского законодательства. Согласно российскому законодательству распределению подлежит чистая прибыль. Однако эти и другие законодательные и нормативные акты допускают различные толкования и, соответственно, руководство Группы считает, что на данный момент раскрытие информации о размерах распределяемых резервов, кроме объявленных дивидендов в настоящей финансовой отчетности является нецелесообразным .

В 2015 году Компанией были объявлены и выплачены дивиденды по итогам работы за 2014 год на общую сумму 120 млн. руб. (2014 г.: 71 млн. руб.) Дочерние предприятия Группы объявили дивиденды в отношении акционеров с неконтролирующей долей участия в размере 68 млн. руб. за 2015 год (за 2014 г.: 196 млн. руб.) .

–  –  –

В соответствие с федеральной целевой программой «Развитие гражданской авиационной техники России на 2002–2010 годы и на период до 2015 года» 19 апреля 2013 г. и 30 июня 2014 г. АО «ОДК»

заключило договоры займов с АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» на сумму 2 569 млн.руб. под процентную ставку 2,8% годовых со сроком погашения в апреле 2023 года и на сумму 2 927 млн. руб. под процентную ставку 5,5% годовых со сроком погашения в апреле 2024 года соответственно .

Эффективная ставка по займам составила 11,88% и 15,96% соответственно. Разница между балансовой стоимостью и справедливой стоимостью займа отражена в составе государственных субсидий в размере 2 002 млн. руб. (2014: 2 252 млн. руб.). Цель данного займа является приобретения оборудования для осуществления работ по созданию перспективных двигателей для гражданской авиации .

В течение 2015 года Группа получила государственные субсидии на компенсацию производственных затрат в рамках исполнения обязательств по изготовлению и поставке двигателей на экспорт в сумме 75 млн. руб. (2014 г.: 371 млн. руб.), на компенсацию расходов по процентам в сумме 1 211 млн. руб .

(2014 г.: 420 млн. руб.), на компенсацию иных общепроизводственных расходов в сумме 24 млн. руб .

(2014 г.: 1 001 млн. руб.). В связи с данными субсидиями у Группы отсутствуют какие–либо неисполненные условия или условные обязательства .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

27. Государственные субсидии (продолжение) В 2015 году Группа получила государственные субсидии, предназначенные для компенсации расходов на обязательное медицинское обслуживание в сумме 5 млн. руб. (2014 г.: 17 млн. руб.) .

Также в 2015г. группой была получена субсидия на организацию профессионального обучения работников в размере 146 млн. руб. (2014 г.: ноль) .

В течение 2015 года Группа также получила государственные субсидии на компенсацию расходов на исследование и разработки и создание высокотехнологичного производства в размере 259 млн. руб .

(2014 г.: 153 млн. руб.) и на приобретение объектов основных средств в рамках федеральных целевых программ в размере 10 млн. руб. (2014 г.: 4 млн. руб.) .

Субсидии, полученные в отчетном периоде, относящиеся к компенсации расходов текущего периода, отражены в отчете о совокупном доходе в уменьшение соответствующих расходов. По состоянию на 31 декабря 2015 г. государственные субсидии были полностью использованы Группой .

28. Пенсии и прочие вознаграждения работникамПланы с установленными взносами

Группа производит отчисления в государственный Пенсионный фонд Российской Федерации .

Данные отчисления рассчитываются работодателем как процент от суммы заработной платы до налогообложения и относятся на затраты по мере начисления. Пенсионные отчисления, отраженные в консолидированном отчете о совокупном доходе в 2015 году, составили отчисления в Государственный Пенсионный фонд в сумме 7 344 млн. руб. (2014 г.: 6 205 млн. руб.). Одно из дочерних предприятий Группы также поддерживает корпоративный пенсионный план с заранее определенными взносами для финансирования негосударственных пенсий работников .

Планы с установленными выплатами Группа имеет планы с установленными выплатами, которые предусматривают выплаты пособий из собственных средств Группы. Группа финансирует выплату пособий в соответствии с коллективными договорами. Пенсионные планы являются нефондируемыми .

Ниже приведены суммы обязательств по пенсионному обеспечению, отраженные в консолидированном отчете о финансовом положении Группы:

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Пенсии и прочие вознаграждения работникам (продолжение) Планы с установленными выплатами (продолжение)

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Пенсии и прочие вознаграждения работникам (продолжение) Планы с установленными выплатами (продолжение) В следующей таблице представлены изменения чистой стоимости обязательства по пенсионному плану с установленными выплатами:

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Пенсии и прочие вознаграждения работникам (продолжение) Планы с установленными выплатами (продолжение)

В следующей таблице представлены изменения дисконтированной стоимости обязательств:

–  –  –

Кредиторская задолженность перед работниками включает начисления обязательств перед сотрудниками по неиспользованным отпускам на сумму 2 208 млн. руб. на 31 декабря 2015 г. (на 31 декабря 2014 г. (пересчитано): 1 958 млн. руб.) .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

29. Торговая и прочая кредиторская задолженность (продолжение) Прочая кредиторская задолженность включает задолженность за ремонт двигателей у связанных сторон и сторонних организаций, задолженность за аренду, задолженность за услуги от государственных учреждений, а также прочие, индивидуально незначительные виды задолженностей .

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

31. Кредиты и займы (продолжение)

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

31. Кредиты и займы (продолжение) Условия погашения долга и график платежей (продолжение) (а) Ограничительные условия Банковские кредитные соглашения содержат определенные ограничения. В частности, накладываются ограничения в отношении совершения некоторых операций и финансовых показателей, включая ограничения в отношении величины задолженности и рентабельности .

Некоторые кредитные договоры накладывают ограничения на минимальный размер поступлений денежных средств, которые ежемесячно должны проходить через текущие банковские счета соответствующих предприятий Группы .

Группа не выполнила ограничительные условия в течение 2015 года и по состоянию на 31 декабря 2015 г. по долгосрочным и краткосрочным кредитным соглашениям на общую сумму 20 636 млн .

руб. В соответствии с кредитными соглашениями банки–кредиторы вправе требовать досрочного погашения данных долгосрочных и краткосрочных кредитов. В силу невыполнения ограничительных условий задолженность по вышеупомянутым кредитам на общую сумму 20 636 млн. руб. была отражена в составе краткосрочных кредитов в консолидированном отчете о финансовом положении .

В 2015 году Группа получила согласие банков с нарушением ограничительных условий и отказ от требования досрочного погашения кредитов на общую сумму 2 452 млн. руб .

Займы, полученные от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ»

(б) В рамках бюджетного финансирования в 2013 и 2014 годах Группой были получены займы на общую сумму 5 496 млн. руб., которые учтены в составе займов в сумме 2 725 млн. руб. и в сумме 2 202 млн. руб. как государственные субсидии (см. Примечание 27) .

В 2014 году Группой были получены беспроцентные займы от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» в сумме 1 324 млн. руб. со сроком погашения в декабре 2014 года. По состоянию на 31 декабря 2014 г. данные займы были погашены. В 2014 году прибыль от первоначального признания беспроцентных займов была отражена в составе непокрытого убытка как операция с акционером в размере 56 млн. руб. В 2014 году прибыль от первоначального признания беспроцентных займов, приходящаяся на неконтрольные доли участия, составила 45 млн. руб .

(в) Обязательства по финансовому лизингу

Ниже представлена информация о сроках погашения обязательств по финансовому лизингу:

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

31. Кредиты и займы (продолжение) (в) Обязательства по финансовому лизингу (продолжение)

–  –  –

По состоянию на 31 декабря 2015 г. кредиты и займы обеспечены залогом основных средств в сумме 5 279 млн. руб., запасами в сумме 537 млн. руб. (см. Примечания 15, 20) и будущей выручкой с договорной суммой 39 317 млн. руб., а также акциями дочерних предприятий Группы .

По состоянию на 31 декабря 2014 г. кредиты и займы обеспечены залогом основных средств в сумме 2 045 млн. руб., запасами в сумме 4 157 млн. руб. (см. Примечания 16, 20) и будущей выручкой с договорной суммой 52 117 млн. руб., а также акциями дочерних предприятий Группы .

По состоянию на 31 декабря 2015 г.

обыкновенные акции следующих дочерних предприятий Группы находились в залоге под обеспечение банковских кредитов:

–  –  –

Резерв на гарантийный ремонт Группа предоставляет гарантии по производимой продукции. Как правило, при продаже двигателей предоставляется гарантия на оборудование, изготовленное Группой в соответствии с договорными спецификациями, сроком от 1 до 3 лет в отношении экспортных контрактов, а также сроком от 1 до 12 лет в отношении контрактов с российскими заказчиками. Гарантийное покрытие распространяется на несоответствие продукции спецификациям, дефекты материалов и производственный брак .

Гарантийные обязательства, отражаемые на каждую отчетную дату, рассчитываются путем умножения количества месяцев, оставшихся до истечения гарантийного срока, на сумму ожидаемых ежемесячных гарантийных выплат, а также дополнительные суммы, если это необходимо, по гарантиям, уровень претензий по которым выше обычного .

Резервы по обременительным договорам

Группа признала резерв по предстоящим расходам на доработку ранее реализованных двигателей для обеспечения их работоспособности в течение оговоренного в контракте периода. Сумма резерва на 31 декабря 2015 г. составила 1 115 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г.: 1 404 млн. руб.). Размер резерва был определен путем оценки предстоящих расходов по изготовлению обменного фонда двигателей, запасных частей, расходов на сборку и испытания, а также транспортных расходов .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

32. Резервы (продолжение) Резервы по условным обязательствам Страховая компания «Bimeh Iran» подала иск к ОАО «НПО Сатурн» в связи с катастрофой ТУ–154 компании Caspian Airlines в 2009 году. По результатам проведенной экспертизы одной из основных причин катастрофы признано разрушение двигателя в полете. По состоянию на 31 декабря 2014 г .

было признано оценочное обязательство на суммe 586 млн. руб., в отношении предъявленных исковых претензий, которое было определено на основании на основе наиболее достоверной информации доступной на отчетную дату. В мае 2014г. Второй арбитражный апелляционный суд постановил удовлетворить исковые требования cтраховой компании «Bimeh Iran» на сумму 8,5 млн. евро. По состоянию на 31 декабря 2015 года с расчетного счета ПАО «НПО «САТУРН» на депозитный счет службы судебных приставов взыскано 586 млн. руб .

В 2012 году электроэнергетическая ассоциация «Корпорация Единый электроэнергетический комплекс» и ГП «Научно–производственный комплекс газотурбостроения «Зоря» – «Машпроект»

подали иск к АО «ОДК» и ПАО «НПО «САТУРН» о взыскании отчислений (роялти) по лицензионному договору о предоставлении права использования технической документации на сумму основного долга 242 млн. руб. По состоянию на 31 декабря 2015 иск оставлен без удовлетворения .

В 2015 году ОАО "Интер РАО - Электрогенерация" предъявило иски к ОАО «НПО Сатурн» на общую сумму 600 млн. руб. с целью возмещения убытков, понесенных в результате аварий газотурбинных двигателей произведенных ОАО «НПО Сатурн», произошедших в 2011, 2012 гг .

В декабре 2015г. поступило исковое заявление от ПАО «ОГК-2» о взыскании с ПАО «НПО «Сатурн»

убытков в связи с аварией и длительным простоем ГТД-110. В связи с этим ПАО «НПО «Сатурн»

начислил резерв в размере 205 млн. руб .

Прочие условные обязательства включают индивидуально незначительные обязательства по судебным разбирательствам Группы на сумму 249 млн. руб. по состоянию на 31 декабря 2015 г. (на 31 декабря 2014 г.: 215 млн. руб.) .

33. Финансовые инструменты Основные финансовые активы Группы включают торговую и прочую дебиторскую задолженность, займы выданные, денежные средства, которые возникают непосредственно в ходе ее операционной деятельности. Финансовые обязательства Группы включают кредиты и займы, используемые для привлечения средств для финансирования текущей деятельности компаний Группы, и кредиторскую задолженность .

В процессе своей деятельности Группа подвержена кредитному риску, валютному риску, риску ликвидности и риску изменения процентной ставки .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

33. Финансовые инструменты (продолжение) Кредитный риск (продолжение) (а) Кредитный риск

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

33. Финансовые инструменты (продолжение) Кредитный риск (продолжение) (а) Кредитный риск Убытки от обесценения Группа создает резерв под обесценение только в отношении прочей дебиторской задолженности дебиторов на основе анализа ее возрастной структуры, поскольку спецификой операций Группы, является наличие существенных контрактов, платежи по которым привязаны к графику платежей, получаемых покупателем Группы от конечного потребителя самолетов, на которые устанавливаются поставляемые Группой двигатели. Срок оплаты относительно даты поставки может варьироваться в пределах 3–9 месяцев от даты поставки, соответственно, до тех пор, пока согласованные условия оплаты существенным образом не нарушены, Группа не классифицирует задолженность конкретного дебитора как просроченную .

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

33. Финансовые инструменты (продолжение) (б) Риск ликвидности Ниже представлена информация о договорных сроках погашения финансовых обязательств, включая расчетные суммы процентных платежей, и исключая влияние соглашений о зачете:

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

33. Финансовые инструменты (продолжение) (в) Валютный риск Группа подвержена воздействию валютного риска в отношении операций экспорта продукции военного назначения и привлечения заемных средств для финансирования текущей деятельности, номинированных в валюте, отличной от функциональной валюты соответствующих компаний Группы, российского рубля. В основном эти операции номинированы в долларах США, евро .

Группа не заключает соглашений для хеджирования валютных рисков в отношении ее операций .

У Группы имеются следующие денежные статьи, номинированные в валютах, отличных от функциональных валют компаний Группы:

–  –  –

Концентрация валютного риска Группы относится, в основном, к заемным средствам и дебиторской задолженности, номинированным в долларах США .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

33. Финансовые инструменты (продолжение) (в) Валютный риск (продолжение) Анализ чувствительности Ниже представлена чувствительность финансового результата Группы за 2015 и 2014 годы к обоснованно возможным изменениям курсов валют, при этом все другие параметры приняты величинами постоянными .

–  –  –

(г) Процентный риск Группа привлекает средства под проценты по фиксированной ставке и переменной ставке у связанных сторон и не связанных с нею банков .

Изменение процентной ставки в основном приводит к изменению либо справедливой стоимости займов (займы с фиксированной ставкой процента), либо будущих потоков денежных средств (займы с плавающей ставкой процента). У руководства отсутствует официальная политика в отношении определения допустимого риска Группы, связанного с фиксированными и плавающими ставками процента. В то же время, при выдаче займов, руководство использует профессиональные суждения для того, чтобы решить, какая ставка (фиксированная или плавающая) будет более выгодной для Группы в течение ожидаемого периода до срока погашения .

Группа не имеет финансовых активов с переменной процентной ставкой .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

33. Финансовые инструменты (продолжение) (г) Процентный риск (продолжение) Анализ чувствительности справедливой стоимости инструментов с фиксированными процентными ставками Группа не учитывает финансовые активы и обязательства с фиксированной процентной ставкой в качестве отражаемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток и не определяет производные инструменты в качестве инструментов хеджирования согласно правилам учета хеджирования по справедливой стоимости. В этой связи, изменение процентных ставок не оказало бы влияния на стоимость капитала или объем чистой прибыли Группы за год .

Анализ чувствительности денежных потоков по инструментам с переменными процентными ставками

–  –  –

33. Финансовые инструменты (продолжение) (д) Справедливая стоимость финансовых инструментов Справедливая стоимость долгосрочных банковских кредитов с фиксированной процентной ставкой рассчитывалась на основании приведенной стоимости будущих денежных потоков по основной сумме долга и процентам, дисконтированных с применением используемых Группой рыночных процентных ставок на отчетные даты. Ниже приведены ставки дисконтирования, использованные для оценки финансовых инструментов – для среднесрочных (со сроком погашения 2–5 лет после отчетной даты) и долгосрочных (5 лет и более):

–  –  –

Расчет справедливой стоимости и иерархия справедливой стоимости Группа использует следующую иерархическую структуру методов оценки для раскрытия информации о справедливой стоимости финансовых инструментов:

Уровень 1: Котируемые (некорректируемые) рыночные цены на активных рынках на идентичные активы и обязательства;

Уровень 2: Методы оценки, для которых данные самого низкого уровня ввода, имеющие важное значение для определения справедливой стоимости, являются прямо или косвенно наблюдаемыми;

Уровень 3: Методы оценки, для которых данные самого низкого уровня ввода, имеющие • важное значение для определения справедливой стоимости, являются ненаблюдаемыми .

В следующей таблице представлен анализ финансовых инструментов в разрезе уровней иерархии справедливой стоимости:

–  –  –

(е) Управление рисками, связанными с капиталом Руководство Группы регулярно анализирует структуру капитала. На основании результатов такого анализа Группа предпринимает меры по поддержке сбалансированности общей структуры капитала за счет выплаты дивидендов, дополнительного выпуска и выкупа собственных акций, а также выпуска новых долговых обязательств или погашения существующей задолженности .

В настоящее время Руководство Группы стремится к поддержанию баланса между высоким уровнем доходности, которую может обеспечить более высокий уровень заимствований, и преимуществами и безопасностью, которые достигаются при устойчивой позиции по капиталу .

Руководство Группы осуществляет мониторинг капитала на основании анализа коэффициента финансового рычага. Руководство Группы предпринимает необходимые меры, описанные в Примечании 1, для улучшения финансового состоянию Группы .

В отношении Группы отсутствуют внешние требования в отношении капитала .

–  –  –

34. Условные и договорные обязательства (а) Обязательства по операционной аренде Группа имеет ряд заключенных соглашений о коммерческой аренде оборудования и земельных участков. Договора аренды оборудования без права расторжения и имеют срок от 1 до 8 лет .

Договора аренды земельных участков заключены на срок от 45 до 49 лет с правом расторжения в любое время, как по соглашению сторон, так и по требованию арендодателя. Группа учитывает право на долгосрочную аренду земельных участков как операционную аренду .

По состоянию на 31 декабря 2015 и 2014 гг.

будущие минимальные арендные платежи по договорам операционной аренды без права расторжения представлены следующим образом:

–  –  –

(б) Поручительства выданные По состоянию на 31 декабря 2015 г. Группа выдала поручительства в сумме 10 720 млн. руб .

(на 31 декабря 2014 г.: 5 476 млн. руб.), в том числе:

поручительства в отношении приобретенного оборудования по договорам лизинга на общую • сумму 116 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г.: 238 млн. руб.). Группа не ожидает, что обязательства по выплате возникнут .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. Группа выдала поручительства связанным сторонам в сумме 10 717 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г.: 5 276 млн. руб.) .

(в) Условные обязательства налогового характера Российское налоговое, валютное и таможенное законодательство могут по–разному толковаться, кроме того, они подвержены довольно частым изменениям. Интерпретация такого законодательства руководством при применении к тем или иным операциям и деятельности может быть оспорена соответствующими региональными и федеральными органами. Недавние события в Российской Федерации свидетельствуют о том, что налоговые ведомства занимают все более категоричную позицию в толковании законодательства и оценочных значений, и в результате, возможно, что итоги и деятельность, которые не вызывали вопросов в прошлом, могут быть оспорены. В итоге могут быть начислены значительные дополнительные налоговые расходы, штрафы и проценты. Фискальные периоды остаются открытыми для налоговых проверок соответствующих органов в течение 3х календарных лет, предшествующих году проверки. В некоторых случаях проверки могут покрывать более длительные периоды .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

34. Условные и договорные обязательства (продолжение) (в) Условные обязательства налогового характера (продолжение) Руководствуясь наиболее разумными оценками, Группа формирует резервы под возможные убытки в связи с проверками, проводимыми налоговыми органами. Сумма таких резервов определяется с учетом целого ряда факторов, таких как опыт общения с налоговыми органами в рамках ранее проводимых проверок и расхождения в толковании налогового законодательства налогоплательщиком и соответствующим налоговым органом. Потенциальные обязательства, которые на 31 декабря 2015 г. были определены руководством как суммы, которые могут быть по– разному интерпретированы налоговым законодательством и прочими нормативными актами и не отраженные в настоящей консолидированной финансовой отчетности, могут составить 948 млн. руб .

(31 декабря 2014 г.: 639 млн. рублей) .

С 1 января 2012 г. принципы определения рыночных цен изменены в Российской Федерации, перечни лиц, которые могут быть признаны взаимозависимыми, и перечни сделок, являющихся контролируемыми, расширены. Перечни сделок, являющихся контролируемыми, включают в себя сделки со связанными сторонами и определенные типы зарубежных сделок. Для сделок внутри страны принципы определения рыночных цен применимы только в случае, если сумма всех сделок со связанной стороной превышает 2 млрд. руб. в 2015 году и 2014 году .

В связи со вступлением в силу данных правил, отсутствием правоприменительной практики и некоторых ограничений, введенных новым законом, данные новые правила нельзя считать строго определенными .

В 2015 и 2014 году Группа определила свою задолженность, возникающую в связи с «контролируемыми» сделками, используя фактические цены данных сделок (или производя соответствующие корректировки трансфертных цен, если применимо) .

В виду неопределенности и отсутствия текущей практики применения Российского законодательства о трансфертном ценообразовании Российские налоговые органы могут оспорить уровень цен, применяемый Компанией по «контролируемым» сделкам, и оценить дополнительное налоговое обязательство, если Компания не будет способна продемонстрировать использование рыночных цен в отношении «контролируемых» сделок, или если Компания предоставила отчетность в Российские налоговые органы с подтверждающей доступной документацией по трансфертному ценообразованию .

(г) Судебные разбирательства Группа имеет ряд исков и претензий, касающихся продажи и покупки товаров и услуг. Руководство считает, что ни один из указанных исков, как в отдельности, так и в совокупности с другими, не окажет существенного негативного влияния на Группу .

(д) Охрана окружающей среды Компании Группы и предприятия, правопреемниками которых они являются, в течение многих лет осуществляли деятельность в сфере разработки и производства двигателей в Российской Федерации .

Законодательство об охране окружающей среды в Российской Федерации находится на стадии развития, государственные органы постоянно пересматривают свои позиции по вопросам правоприменения. Компании Группы периодически оценивают свои обязательства по охране окружающей среды .

Потенциальные обязательства могут возникнуть в результате изменения требований действующего законодательства и нормативных актов, а также в результате гражданско–правовых исков. Влияние таких изменений невозможно оценить, но оно может оказаться существенным .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

34. Условные и договорные обязательства (продолжение) (д) Охрана окружающей среды (продолжение) По результатам проверок, выполненных в апреле и августе 2012 года, дочерней компании Группы ПАО «УМПО» была предъявлена претензия Управлением Федеральной службы по надзору в сфере природопользования по республике Башкортостан («Росприроднадзор») по возмещению ущерба за вред, причиненный водному объекту, в размере 657 млн. руб .

28 ноября 2013 г. стороны подписали Мировое соглашение, в соответствии с которым Группа должна произвести работы по реконструкции (строительству) системы очистных сооружений с целью приведения качества сбрасываемых сточных вод к нормативным требованиям, установленным действующим природоохранным законодательством. Общий объем инвестиций Группы должен составить не менее 657 млн. руб. Работы должны быть завершены до 31 декабря 2018 г. В настоящее время проводятся мероприятия по реконструкции очистных сооружений .

По состоянию на 31 декабря 2015 г. руководство полагает, что у Группы нет значительных потенциальных обязательств, связанных с загрязнением окружающей среды, кроме вышеописанных .

(е) Обязательства по капитальному строительству На 31 декабря 2015 г. предстоящие капитальные затраты по уже заключенным договорам составили 8 806 млн. рублей, не включая НДС (31 декабря 2014г.: 7 751 млн. рублей). Данные суммы включают кредиторскую задолженность строительным компаниям и поставщикам основных средств в сумме 743 млн. руб. (не включая НДС) на 31 декабря 2015 г. (31 декабря 2014 г.: 3 004 млн. руб. (не включая НДС) .

35. Операции со связанными сторонами

Группа включает в себя предприятия сферы газотурбинного двигателестроения, находящиеся под общим контролем Федерального Агентства по управлению государственным имуществом. Как указано в Примечании 1, Группа контролируется АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ», который находится под контролем Правительства Российской Федерации и входит в состав Государственной Корпорации «Ростех» (Ростех) .

Прочие связанные стороны в основном представляют компании, находящиеся под совместным вместе с Группой контролем со стороны государства .

Нижеприведенная таблица содержит информацию об общих суммах сделок, которые были заключены со связанными сторонами за соответствующий отчетный год (сведения по балансовым остаткам на 31 декабря 2015 и 2014 гг.

содержатся в Примечаниях 21, 26, 28, 29 и 30):

(а) Выручка и закупки у связанных сторон

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

35. Операции со связанными сторонами (продолжение) (б) Дебиторская и кредиторская задолженность

–  –  –

По состоянию на 31 декабря 2015 г. текущая стоимость двух займов, выданных совместному предприятию PowerJet S.A., составила 1 165 млн. руб. (на 31 декабря 2014 г.: 867 млн. руб.) .

Займы, выданные компаниям, предоставлены, в основном, связанным сторонам. Цели, сроки погашения и процентные ставки в отношении наиболее значительных займах, выданных Группой связанным сторонам, раскрыты в Примечании 23 к данной консолидированной финансовой отчетности .

(г) Кредиты и займы полученные

–  –  –

Займы от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» в общей сумме 3 123 млн. руб. на 31 декабря 2015 г. (на 31 декабря 2014 г.: 2 928 млн. руб.) предоставлены Группе для финансирования разработки перспективного двигателя ПД–14 и его модификаций. Займы не предусматривают обеспечения и должны быть полностью погашены в период с 15 апреля 2023 г. по 15 июня 2024 года. Проценты по займам начисляются по ставке от 2,8% до 5,5%, (см. Примечание 27) .

Займы от прочих связанных сторон в основном предоставлены финансовыми учреждениями, находящимися под контролем государства (см. Примечание 31) .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

35. Операции со связанными сторонами (продолжение) (д) Субсидии полученные В 2015 году Группа получила государственные субсидии на сумму 1 730 млн. руб. (2014 г.: на сумму 3 261 млн. руб.) и использовала государственные субсидии на сумму 1 982 млн. руб. (2014 г.: на сумму 2 223 млн. руб.) на компенсацию расходов по кредитам, расходов на персонал, расходов на исследование и разработки, финансирование контрактов по производству двигателей на продажу и иных общепроизводственных расходов (см. Примечание 27) .

(е) Вознаграждения ключевому управляющему персоналу Группы Ниже приведены суммы вознаграждения, полученные ключевыми руководителями в течение 2015 и 2014 годов:

–  –  –

Пенсионное обеспечение и прочие долгосрочные выплаты ключевому управленческому персоналу были незначительны .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

36. Существенные дочерние компании, находящиеся в частичной собственности Ниже представлена финансовая информация о дочерних компаниях, в которых имеются существенные неконтрольные доли участия:

Эффективная доля в капитале, удерживаемая неконтрольными акционерами

–  –  –

36. Существенные дочерние компании, находящиеся в частичной собственности (продолжение) Ниже представлена обобщенная финансовая информация по данным дочерним компаниям. Эта информация основана на суммах до исключения внутригрупповых оборотов и остатков, приходящаяся и, на акционеров компаний, и неконтрольные доли участия:

Обобщенный отчет о прибылях и убытках за 2015 год

–  –  –

36. Существенные дочерние компании, находящиеся в частичной собственности (продолжение) Обобщенный отчет о финансовом положении по состоянию на 31 декабря 2015 г .

–  –  –

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

37. События после отчетной даты Размещение облигационного займа В январе 2016 года АО «ОДК» зарегистрировало в Банке России проспект эмиссии неконвертируемых процентных документарных облигаций на предъявителя с купонным доходом и обязательным централизованным хранением в общем количестве 33 213 920 шт. с номинальной стоимостью 1 000 руб. каждая на общую сумму 33 214 млн.руб. со сроками погашения с 24 апреля 2020 года по 26 июня 2024 года и ставкой процента от 8,00% до 11,50% годовых .

В апреле 2016 года три следующие серии указанных облигаций на общую сумму 26 572 млн.руб .

были приобретены ПАО «Банк ВТБ»:

1 Серия 01 в количестве 21 075,9 млн. шт. номинальной стоимостью 21 075,9 млн. руб. со сроком погашения в апреле 2020 года и ставкой процента 8,00% годовых;

2 Серия 02 в количестве 2 569 млн. шт. номинальной стоимостью 2 569 млн. руб. со сроком погашения в апреле 2023 года и ставкой процента 8,80% годовых;

3 Серия 03 в количестве 2 927 млн. шт. номинальной стоимостью 2 927 млн. руб. со сроком погашения в июне 2024 года и ставкой процента 11,50% годовых .

В апреле 2016 года АО «ОДК» досрочно погасила целевые займы, полученные от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ», на общую сумму 5 545,7 млн.руб .

Получение кредитов и займов ОАО «Банк ВТБ», связанная сторона В феврале и марте 2016 года дочерняя компания Группы ОАО «ОДК-Газовые турбины» заключила с ОАО «Банк ВТБ» два кредитных соглашения с общим лимитом задолженности 735 млн. руб .

Кредиты получены под фиксированную ставку в 13,25% годовых и сроками погашения в мае и июне 2017 года .

В марте 2016 года дочерняя компания Группы ОАО «ПМЗ» заключила с ОАО «Банк ВТБ» кредитное соглашение с общим лимитом задолженности 1 600 млн. руб. Кредит получен под фиксированную ставку в 12,7% и сроком погашения в марте 2019 года. На дату утверждения отчетности по данному кредитному соглашению получено 1 157 млн. руб .

В марте и апреле 2016 года дочерняя компания Группы ОАО «Авиадвигатель» заключила с ОАО «Банк ВТБ» несколько кредитных соглашений с общим лимитом задолженности 700 млн. руб .

Кредиты получены под фиксированную ставку в 13% годовых и сроками погашения с февраля 2017 года по январь 2018 года. На дату утверждения данной отчетности по этим кредитным линиям денежные средства получены в полном объеме .

ПАО «Сбербанк», связанная сторона С февраля по март 2016 года дочерняя компания Группы ПАО «УМПО» заключила несколько договоров об открытии невозобновляемых кредитных линий с ПАО «Сбербанк России» с общим лимитом задолженности 3 260 млн.руб. и процентной ставкой 13%. На дату утверждения отчетности по данным кредитным линиям получено 416 млн.руб. со сроком погашения в июле 2016 года и 145 млн.руб. – в декабре 2022 года .

ПАО «АЛЬФА-БАНК»

В марте 2016 года дочерняя компания Группы ПАО «Кузнецов» заключила кредитный договор с общим лимитом задолженности 2 800 млн.руб. с ПАО «АЛЬФА-БАНК». На дату утверждения отчетности по данному кредитному договору получены средства в сумме 872 млн.руб. с фиксированной ставкой 15,75% и сроком погашения в декабре 2016 года .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

37. События после отчетной даты (продолжение) Получение кредитов и займов (продолжение) ПАО Банк «ФК ОТКРЫТИЕ»

В феврале 2016 года дочерняя компания Группы ПАО «Кузнецов» заключила кредитный договор с общим лимитом задолженности 500 млн. руб. с ПАО Банк «ФК ОТКРЫТИЕ». На дату утверждения отчетности по данному кредиту получены средства в полном объеме под 16,2% годовых. Срок погашения по кредиту наступает в августе 2017 года .

Изменения долей участия в дочерних компаниях ПАО «НПО «САТУРН»

В январе и апреле 2016 года ПАО «НПО «САТУРН» в рамках объявленной в октябре 2015 года дополнительной эмиссии акций на сумму 24 000 млн.руб. были получены денежные средства от АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» в оплату 2 762 711 044 шт. акций на общую сумму 2 763 млн. руб. В апреле 2016 года ПАО «НПО «САТУРН» в рамках указанной дополнительной эмиссии были получены денежные средства от ФГУП «РФЯЦ-ВНИИФ» в оплату 2 555 112 596 шт. акций на сумму 2 555 млн .

руб. и от АО «ОДК» в оплату 200 млн. шт. акций на сумму 200 млн. руб., а также Группа приобрела 33,10% акций ПАО «НПО «САТУРН» у АО «ОПК «ОБОРОПНРОМ» за денежное вознаграждение в размере 13 778 млн.руб .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 55,29% до 85,11% .

ПАО «УМПО»

В январе 2016 года Группа произвела перевод 22,26% акций ПАО «УМПО» с ПАО «НПО «САТУРН»

на АО «ОДК» и в апреле 2016 года приобрела 14,29% акций ПАО «УМПО» у АО «ОПК «ОБОРОПНРОМ» за 1 671 млн.руб .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 64,44% до 90,58% .

ОАО «ММП имени В.В. Чернышева»

В январе 2016 года зарегистрирована дополнительная эмиссия обыкновенных неконвертируемых акций ОАО «ММП имени В.В. Чернышева» в объеме 35 000 млн. шт. акций номинальной стоимостью 1 руб. каждая на общую сумму 35 000 млн. руб. В марте 2016 года дополнительные акции по этой эмиссии в размере 14 400 млн. шт. на общую сумму 14 400 млн. руб. были размещены в пользу Группы .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 89,81% до 99,99% .

ОАО «Пермский моторный завод»

В апреле 2016 года Группа приобрела у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» 5,11% акций ОАО «ПМЗ» за денежное вознаграждение в размере 145,3 млн. руб .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 94,89% до 100% .

Акционерное общество «Объединенная двигателестроительная корпорация»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

37. События после отчетной даты (продолжение) Изменения долей участия в дочерних компаниях (продолжение) ПАО «КУЗНЕЦОВ»

В апреле 2016 года Группа приобрела у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» 8,95% акций ПАО «КУЗНЕЦОВ» за денежное вознаграждение в размере 1 362,9 млн. руб .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 74,99% до 83,94% .

ОАО «КЛИМОВ»

В апреле 2016 года Группа приобрела у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» 11,27% акций ОАО «КЛИМОВ»

за денежное вознаграждение в размере 883,9 млн. руб .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 83,74% до 95,01% .

АО «НПП «МОТОР»

В апреле 2016 года Группа приобрела у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» 44,77% акций АО «НПП «МОТОР» за денежное вознаграждение в размере 734,2 млн. руб .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 55,23% до 100% .

АО «Омское конструкторское бюро машиностроения»

В апреле 2016 года Группа приобрела у АО «ОПК «ОБОРОНПРОМ» 49% акций АО «Омское конструкторское бюро машиностроения» за денежное вознаграждение в размере 1 111,4 млн. руб .

В результате сделки эффективная доля Группы увеличилась с 24,84% до 79,69% .

Заключение существенных договоров В 2016 году Группа заключила долгосрочные контракты на поставку двигателей и газотурбинных агрегатов со связанными сторонами на сумму 39 278 млн. руб. и с третьими сторонами на 2 272 млн.




Похожие работы:

«ОАО "Научно-исследовательский институт металлургической теплотехники" (ОАО "ВНИИМТ") МЕХРЯКОВ ДМИТРИЙ ВЛАДИМИРОВИЧ, ГЛАВНЫЙ ИНЖЕНЕР ПРОЕКТНОКОНСТРУКТОРСКОГО ЦЕНТРА, ОТКРЫТОЕ АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО "НАУЧНО-ИССЛЕДОВАТЕЛЬСКИЙ ИНСТИТУТ МЕТАЛЛУРГИЧЕСКОЙ ТЕПЛОТЕХНИКИ" (ОАО "ВНИИМТ").ПЕТРОВ СЕРГЕЙ ВАСИЛЬЕВИЧ, НАЧАЛЬНИК ЦЕХА ОКОМ...»

«Министерство образования и науки Российской Федерации федеральное государственное автономное образовательное учреждение высшего образования "НАЦИОНАЛЬНЫЙ ИССЛЕДОВАТЕЛЬСКИЙ ТОМСКИЙ ПОЛИТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ" Школа Инженерная школа природных ресурсов Направление подготовки 18.04.01 Химическая те...»

«РОССИЙСКАЯ ФЕДЕРАЦИЯ Кемеровская область город Междуреченск Администрация Междуреченского городского округа ПОСТАНОВЛЕНИЕ от 04.12.2017 № 2946-п Об утверждении административного регламента по предоставлению муниципальной услуги "Предоставление градостроительного плана земельного участка" В целях приведения в с...»

«СОДЕРЖАНИЕ № п/п Наименование раздела Стр. 02.14 02.14 02.14 Общие положения Характеристика условий реконструкции Основные проектные решения Организация строительной площадки Технологическая последовательность и методы пр...»

«Олимпиада НИУ ВШЭ для студентов и выпускников – 2019 г. Демонстрационный вариант и методические рекомендации по направлению: "Бизнес-информатика" Профиль: "Бизнес-информатика" КОД – 170 Время выполнения задания – 180 мин., язык русский. Блок 1. Решите задачи 1. Для передачи...»

«Наушники Beyerdynamic Amiron Wireless: Инструкция пользователя Наушники Amiron wireless Большое спасибо за то, что вы оказали нам доверие и приобрели беспроводные наушники Bluetooth® Amiron wireless. Мы х...»

«Белоусов Евгений Викторович ЭЛЕКТРОПРИВОД МЕХАНИЗМА ПОДАЧИ СТАНА ХОЛОДНОЙ ПРОКАТКИ ТРУБ с СИНХРОННОЙ РЕАКТИВНОЙ МАШИНОЙ НЕЗАВИСИМОГО ВОЗБУЖДЕНИЯ Специальность 05.09.03 – “Электротехнические комплексы и системы” Автор...»

«Электронный научно-практический журнал ОКТЯБРЬ 2018 "МОЛОДЕЖНЫЙ НАУЧНЫЙ ВЕСТНИК" 73-ая научно-техническая конференция студентов и магистрантов СамГТУ "Дни науки-2018" секция "Теплоэнергетика" УДК 621.18-6; 662.959.2. ТЕХНОЛОГИЯ...»

«Электронный научно-практический журнал ЯНВАРЬ 2018 "МОЛОДЕЖНЫЙ НАУЧНЫЙ ВЕСТНИК" ТЕХНИЧЕСКИЕ НАУКИ УДК 666.9.015.263:553.55 ОЦЕНКА ВЛИЯНИЯ СОДЕРЖАНИЯ КВАРЦЕВОГО ПЕСКА НА ПРОЧНОСТЬ МЕЛКОЗЕРНИСТЫХ КОМПОЗИЦИОННЫХ МАТЕРИАЛОВ Шумкина А.А. ФГБОУ ВО "Пензенский государственный университет архитектуры и строи...»

«ошдиишыя ИНСТИТУТ 1Д1РИЫХ иссдедо1аний дубиа Р10-88-283 В.П.Бородюк, А.И.Вагин, Н.Н.Говорун, Ю.Е.Голяс, М.Г.Мещеряков, Г.К.Круг, А.Ф.Селихов, В.Н.1куидеиков UEHTP КОЛЛЕКТИВНОГО ПОЛЬЗОВАНИЯ ОБРАБОТКИ ФОТОИЗОБРАЖЕН...»

«ГОСТ 433-73 ГОСУДАРСТВЕННЫЙ СТАНДАРТ СОЮЗА ССР КАБЕЛИ СИЛОВЫЕ С РЕЗИНОВОЙ ИЗОЛЯЦИЕЙ ТЕХНИЧЕСКИЕ УСЛОВИЯ Rubber-insulated power cables. Specifications Дата введения 01.01.75 ИНФОРМАЦИОННЫЕ ДАННЫЕ 1. РАЗРАБОТАН И ВНЕСЕН Министерство...»

«Интегрированная система менеджмента ПОЛОЖЕНИЕ Титульный Листов УП "МИНГАЗ" П 72-2018 лист 14 Производственное республиканское унитарное предприятие "МИНГАЗ" (УП "МИНГАЗ") УТВЕРЖДАЮ Генеральный директор УП "МИНГАЗ" _В.Е.Шолоник ""_ 2018 ПОЛОЖЕНИЕ О составлении рейтинга подрядных организаций, осуществляющих строител...»

«СОГЛАСОВАНО НАЧАЛЬНИК ГЦИ СИ "ВОЕНТЕСТ" Внесены в Государственный реестр Анализаторы параметров цифровых средств измерений трактов BERcut-SDH Регистрационный № А 2 ^ 5 & 0 3 Взамен №_ Выпускаются по технической документации изготовителя. Назначение и область применения Анализатор...»

«ОАО "Научно-исследовательский институт металлургической теплотехники – ВНИИМТ" Контактная информация Данная статья опубликована в журнале Сталь № 3, 2015 г., посвященном 85 летнему юбилею Научно-исследовательского института металлургической теплотехники ВНИИМТ. Институт ВНИИ...»

«РУКОВОДСТВО ПО ЭКСПЛУАТАЦИИ ЭКСПЛУАТАЦИИ РУКОВОДСТВО ВенТИЛяТОРы КАнАЛьные ЦенТРОбежные СЕРИИ ВКМ/ВКМц/Вц ВКМ/ВКМц/ВЦ СОДеРжАнИе Назначение Комплект поставки Структура условного обозначения Основные технические характеристики Требования безопасности Устр...»

«ЛАДЕЙЩИКОВ Александр Николаевич НЕКОТОРЫЕ ЗАДАЧИ ИГРОВОГО УПРАВЛЕНИЯ 05.13.18 – Математическое моделирование, численные методы и комплексы программ АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата физико-математических наук Екатеринбург – 2013 Работа выполнена в ФГАОУ ВПО "Уральский федеральный университет имени перво...»

«открытое акционерное общество "Российский концерн по производству электрической и тепловой энергии на атомных станциях" Седьмая международная научно-техническая конференция "БезопаСноСть, эфф...»

«ГАЗОАНАЛИЗАТОРЫ КОЛИОН-1 Модель КОЛИОН-1В-21, КОЛИОН-1В-22, КОЛИОН-1В-23, КОЛИОН-1В-24, КОЛИОН-1В-25, КОЛИОН-1В-26, КОЛИОН-1В-27 РУКОВОДСТВО ПО ЭКСПЛУАТАЦИИ ЯРКГ 2 840 003 РЭ2 2 ЯРКГ2 840 003 РЭ2 СОДЕРЖАНИЕ 1. ОПИСАНИЕ И РАБОТА.. 3 2....»

«ХИМИЯ РАСТИТЕЛЬНОГО СЫРЬЯ. 2002. №3. С. 39–42 УДК 633.88 МОДИФИКАЦИЯ ПОВЕРХНОСТНОГО НАТЯЖЕНИЯ ДОРОЖНЫХ БИТУМОВ СМОЛАМИ ПИРОЛИЗА РАСТИТЕЛЬНОГО СЫРЬЯ В.П . Киселев1, А.А. Ефремов2*, К.Б. Толстихин2 Красноярская государственная архитектурно-строительная академия Красноярский государственный торгово-экономический институт, Красноярск, ул. Л...»

«DZ5000 1103899452 couv-Index03 23/06/06 15:28 Page 2 GB D F I E P RF GR UA www.rowenta.com DZ5000 1103899452 couv-Index03 23/06/06 15:28 Page 3 GB D 3b* F 3a 3c 3d* I 11b E 11a 11c AUTO-OFF P 11d...»

«Энергетика. Изв. высш. учеб. заведений и энерг. объединений СНГ. Т. 59, № 2 (2016), с. 141–150 Enеrgеtika. Proс. СIS Higher Educ. Inst. аnd Power Eng . Assoc. V. 59, No 2 (2016), pр. 141–150 DOI: 10.21122/1029-7448-2016-59-2-141–150 УДК 622.01; 622.2...»

«ГОСУДАРСТВЕННЫЙ СТАНДАРТ СОЮЗА ССР СВЕТОФИЛЬТРЫ СИГНАЛЬНЫЕ ДЛЯ ТРАНСПОРТА МЕТОДЫ ИЗМЕРЕНИЙ ЦВЕТНОСТИ И КОЭФФИЦИЕНТА ПРОПУСКАНИЯ ГОСТ 9 2 4 2 -5 9 Издание официальное ГОСУДАРСТВЕННЫЙ КОМИТЕТ СССР ПО СТАНДАРТАМ Мос ква платок шарф УДК 535.345.6.001.4:006.354 Группа П49 ГОСУ...»







 
2019 www.librus.dobrota.biz - «Бесплатная электронная библиотека - собрание публикаций»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.